Topics 交易

深度解析:一文讀懂槓桿代幣

初級
交易
2022年6月23日

面對五花八門的投資選擇和瞬息萬變的市場環境,投資者如何選擇合適的金融產品和標的資產?今天我們將為您介紹槓桿代幣,幫助您充分瞭解並合理運用這一產品,在動蕩的市場中穩操勝券。

什麼是槓桿代幣?

簡單來說,槓桿代幣是一款利用金融衍生工具來跟踪標的資產的價格走勢,從而將收益放大一定倍數(如 3 倍)的金融產品。

現貨、槓桿代幣與衍生品之間有何區別?

在深入探討如何使用槓桿代幣之前,我們先來瞭解一下現貨、衍生品與槓桿代幣這三者之間的區別。根據不同市場行情和個人風險偏好選擇合適的產品,有助於您在合理的風險範圍內獲取更加可觀的收益。

在現貨交易中,投資者可以直接使用法幣買賣加密貨幣。這意味著可以使用美元交易 BTC 和 ETH 等加密貨幣。

在衍生品交易中,交易者可以根據自己對價格走勢的預測來交易合約,從中賺取收益。

槓桿代幣本質上是一種基金,能夠跟踪加密貨幣的價格走勢,從而放大盈虧。例如,選擇 BTC3L(即 3 倍做多 BTC)時,如果標的 BTCUSDT 價格上漲 10%,則您將獲得 30% 的收益。

那麼,相較於其他兩款產品,槓桿代幣有哪些優缺點呢?

類別/項目

現貨

槓桿代幣

衍生品

保證金要求

槓桿區間

目標區間

無固定區間

強制平倉

交易方法

買入和賣出

買入和賣出

購買和贖回

做多和做空

投資場景

單邊上漲市場(做多)

單邊市場(做多和做空)

波動市場

風險偏好

總而言之,槓桿代幣具有以下獨特優勢:

複利收益:槓桿代幣使用動態調倉機制,使其在單邊市場(無論做多還是做空)中具有復利效應。

風險可控:無需支付保證金即可交易,且理論上槓桿代幣無強平風險。

操作簡單,坐享更高收益:您可以輕鬆買入槓桿代幣,只需選擇做多或做空對應標的代幣即可。與現貨相比,槓桿可進一步放大收益,且無需像衍生品一樣繳納保證金,資金利用率更高。

投資者如何利用槓桿代幣來放大收益?

我們舉例說明:假設 BTCUSDT 的價格在一天內從 $10,000 上漲至 $10,500,上漲了 5%。

如果買入槓桿代幣 BTC3L(3 倍做多),則可獲得 15% 的收益。

如果買入槓桿代幣 BTC3S(3 倍做空),則將產生虧損。

通過在合適的市場行情下準確預測標的代幣的價格走勢,您可以顯著放大收益,獲得遠超現貨的回報率。

Bybit 提供哪些類型的槓桿代幣?

Bybit 平台目前支持 BTC3L、BTC3S、ETH3L、ETH3S、SOL3L、SOL3S、DOT3L、DOT3S、XRP3L、XRP3S、AVAX2L、AVAX2S、ADA2L 和 ADA2S。

BTC3L 是指以 3 倍槓桿持有 BTCUSDT 永續合約多倉的槓桿代幣。

BTC3S 是指以 3 倍槓桿持有 BTCUSDT 永續合約空倉的槓桿代幣。

要交易槓桿代幣,您可以在 Bybit 的行情頁面選擇相應的槓桿代幣,也可以選擇交易,然後點擊槓桿代幣(如上所示)來查看和選擇標的資產。Bybit 也將陸續推出更多標的代幣,為您提供多元化投資選擇。

風險披露

投資有風險,入市需謹慎。請始終審慎考慮 Bybit 槓桿代幣是否與您的風險承受能力、投資目標及經驗、財務狀況、財務需求、個人情況或其他相關情況匹配。更多詳情請參考 Bybit 風險披露聲明