波段交易必懂的 6 大優質指標
波段交易、日間交易與倉位交易並列幾大常見的交易風格。波段交易適合交易新手。這種交易方式的速度比日間交易慢，交易者有更充裕的時間關注每個倉位並能適時尋機入場。波段交易中的隔夜持倉可以持續幾天或幾個星期。在下文中，我們將討論加密貨幣交易中使用最普遍的波段交易指標。所有指標均借鑒於外匯和股票交易，證明這些指標具有通用性。
波段交易指標屬於技術分析工具，側重於價格變動的特定方面，旨在優化交易者的決策制定。所有技術指標均根據歷史數據多方位分析價格，因此並不能準確預測未來。
什麼是波段交易指標？
波段交易指標是一種分析工具，基於歷史數據使用數學計算準確算出價格變動的各個方面。波段交易者用於評估市場行情的日線圖或其他任何圖表上所應用的任何技術分析指標統稱為「波段交易指標」。
技術分析指標有助於交易者判斷趨勢看漲還是看跌，以及趨勢是否存在動力等。有些波段交易者習慣依賴新聞資訊和基本面分析進行交易，但技術指標才是判定最佳入場和出場時機的關鍵所在。
波段交易的三大重要指標類型如下所示：
- 趨勢指標 – 這些指標展示了市場走向並能徹底辨明趨勢走向。一般來說，趨勢指標用於平滑價格波動以突出主要趨勢。移動平均線是最常見的一種趨勢指標。
- 動量指標 – 動量指標顯示趨勢的強弱程度以及趨勢反轉是否即將到來。此類指標還可以顯示超買和超賣水平。動量指標的典型代表是相對強弱指數 (RSI)。
- 交易量指標 – 交易量是顯示在任意給定時間有多少交易者在買賣資產的重要指標。
瞭解波段交易的運作方式
在深入分析波段交易的優質指標之前，我們先回顧一下波段交易流程。
波段交易是一種交易風格，涵蓋擁有共同點的各種策略和行為，其中大多數共同之處在於交易時間。波段交易在外匯和股票交易中很常用，也能很好地用在加密貨幣交易中。
波段交易時，只要趨勢有利，就能持倉數日或數週。趨勢出現逆轉跡象時，交易者才有意平倉。波段交易者操作時間較長，他們並不像日間交易者那樣關注短期價格波動。對於波段交易者而言，唯一重要的是波段高點在牛市中走高，而波段低點在熊市中走低。
什麼是波段高點？
波段高點是價格在短暫回撤之前觸及的連續峰值。有時回撤會變為趨勢反轉，從而打破波段高點的連續性。當前波段高點高於此前峰值時，我們就能辨別出總體呈上升趨勢。
什麼是波段低點？
波段低點是連續低點，隨後經歷短暫反彈。當前低點比此前低時，我們即可確定總體看跌趨勢。
有些波段交易者只習慣在波段高點和低點之間交易，這通常會形成一個較短期版本的波段交易。
波段交易指標的重要性
與日間交易者不同，波段交易者不太依賴技術指標。但毫無疑問，不藉助技術指標，交易難以成功。波段交易指標至關重要，是交易者的必備工具。
使用單個或多個可靠的技術指標能加倍提高交易信號的準確性。不用指標交易就像閉着眼睛走路。
波段交易的優質指標
我們歸納了波段交易的優質指標，這些指標因其簡單高效的交易信號而脫穎而出。但是，值得一提的是，技術指標不能預測未來，只能以可視化形式更清楚地呈現過去和現在的情況，無法保證持續盈利。話雖如此，以下是波段交易中普遍使用的六種可靠的技術指標：
相對強弱指數 (RSI)
RSI 是動量震蕩指標，在圖表的「震蕩指標」類別下即可找到。該指標計算最新價格漲跌的規模和幅度。波段交易者主要用 RSI 來確定超買和超賣水平。
該指標顯示為震蕩指標，即在兩個極端值之間移動的折線圖，數值範圍為 0 至 100。
RSI 線隨着看漲收盤數量和規模上漲而上升，而當損失幅度增加時，RSI 線則下降。
最直觀的 RSI 信號出現在指標突破 70 水平時，這表明達到超買水平，並預示上升趨勢可能會發生反轉。如果 RSI 進入 30 大關以下區域，則表明市場超賣，即看跌趨勢即將結束。
使用 RSI 的另一種方式是尋找中線交叉點。例如，指標突破中心線時，即表明上升趨勢。
移動平均線
移動平均線 (MA) 是最早採用且數十年來一直沿用的技術指標，用於分析大宗商品和公司股票。顧名思義，移動平均線用於計算給定時間內資產價格漲跌的平均值。因此，移動平均線 (MA) 能過濾掉會對交易者造成干擾的短期波動。
重要的是要瞭解，移動平均線 (MA) 基於以往價格變動，屬於滯後指標。因此，移動平均線 (MA) 應該用於確認趨勢，而非預測未來走勢。
根據監測週期的長短，移動平均線 (MA) 可分為短期、中期和長期。例如，短期移動平均線 (MA) 週期介於 5 到 50 天之間，中期週期則可達 100 天。
移動平均線 (MA) 主要分為兩種類型：簡單移動平均線 (MA) 和指數移動平均線 (EMA)。後者更側重於比較近期的價格變動。
移動平均線 (MA) 的最佳使用方式是看短期均線與長期均線的交叉時機。如果短期均線自下而上穿過長期均線，則呈現看漲信號，反之亦然。
指數平滑移動平均線 (MACD)
指數平滑移動平均線 (MACD) 是較複雜的技術指標，結合了上述兩種常規移動平均線。該指數由 12 週期指數移動平均線 (EMA) 減去 26 週期指數移動平均線 (EMA) 計算得出，但這些參數可按需手動調整。為避免混淆，MACD 圖表中所顯示的兩條線並非指代用於計算的兩條均線。相反，MACD 指標包含以下三個要素：
- MACD 線，計算兩條均線之間的距離；
- 信號線，可以捕捉價格趨勢變化，視作看漲和看跌信號的觸發條件；
- 直方圖，體現 MACD 線與信號線之間的差距。
波段交易者通常會在 MACD 線向上穿過信號線時買入，而在 MACD 線向下穿過信號線時做空。
使用指數平滑移動平均線 (MACD) 的另一種方式是尋找直方圖與價格變動之間的背離，這通常預示着趨勢反轉。
交易量
雖然常常被新手忽略，但交易量是波段交易者最重要的指標之一。該指標默認顯示在主圖表下方，深度剖析新趨勢的強勁程度。交易量指標基本上反映的是在某個時間點買入或賣出加密貨幣的交易者人數。因此，交易量越高，趨勢越強勁。
交易量特別適用於突破策略，即當資產價格突破阻力線或跌破支撐線的情況。如果突破伴隨高交易量，則新趨勢預計呈穩固狀態。
布林帶
布林帶 (BB) 屬於動量指標，由一條移動平均線和一正一負兩條標準差線，共三條線組成。該指標能輕易測出趨勢、超買和超賣水平以及波動性，因此深受波段交易者青睞。此外，該指標在圖表上簡潔明了。
布林帶 (BB) 的寬度隨着市場波動而增寬，而市場平穩下來時則收窄。布林帶之間越窄，波動性越小。
布林帶在趨勢市場中表現良好。當價格在某個水平通道範圍內上下移動，布林帶表現尤為出色。在這種情況下，如果價格觸及布林帶的上線，波段交易者即可做空。當價格觸及該指標的下線時，則預示着可能會出現反彈。關鍵在於，價格總是傾向於在布林帶中部移動。帶寬擴大則表示新的趨勢正在形成，交易者不應再在該區間進行交易。
隨機指標
隨機指標同樣屬於動量指標，運作原理與相對強弱指數極為相似，但計算方式有所不同。該指標將某項資產的收盤價與其在一定時期內的價格範圍進行比較。
與相對強弱指數一樣，隨機指標在圖表中以 0 到 100 表示，而此情況下的超買區和超賣區分別在 80 線以上和 20 線以下。另一個區別在於，相對強弱指數只有一條線，而隨機指標由兩條線組成，其中一條線顯示隨機指標的當前值，另一條則是 3 日移動平均線。
交易者會利用隨機指標來確定超買和超賣水平。除此之外，交易者還將觀察兩條線的交叉點，即通常預示着趨勢反轉。
波段交易工具的妙用
上述交易指標有助於提供相關信號，但如果能與其他圖表工具結合應用將更加事半功倍。下面介紹其中幾個圖表工具：
- 阻力線與支撐線——二者與波段交易息息相關，交易者應隨時用阻力線與支撐線輔助操作。阻力線是價格難以突破的假想線，通常預示着看漲回升。支撐線則是由近期低點構成的假想線，顯示價格停止下跌乃至反彈的臨界水平。如果突破了這兩條線，在正常情況下，價格將朝着突破的方向移動。
- 形態——波段交易者還應觀察圖表形態，常見的形態有 K 線圖。形態共分兩大類別：- 趨勢延續形態，預測趨勢的延續性。其中典型的形態有三角形、矩形、旗形以及三角旗形。- 趨勢反轉形態，預示趨勢的反轉。典型的幾種形態包括雙頂或雙底、頭肩。
開始使用波段交易指標的時機
開倉前就應該開始使用波段交易指標。一般來說，用波段交易指標能找到進入市場的良好時機。
而且，最好在開倉時就用指標來監測倉位。這樣操作能伺機退場，獲得最大利潤。
結語
波段交易是新手的理想交易風格，各種指標肯定能幫助交易者從價格波動中獲益。
然而，雖然波段交易中的價格波動相對緩慢，但交易者不應忽視基本的風險管理技能。只是簡單採用止損，也能預防餘額免遭「掏空」。
有些交易者可能會認為這些指標的效果不如預期。儘管如此，技術指標並非旨在 100 % 準確預測未來的價格走勢，而是基於深度市場洞察幫助交易者做出更好的決策。