Berachain (BERA): Um L1 Idêntico ao EVM Movido por Prova de Liquidez
A fragmentação de liquidez e a ineficiência de capital criam gargalos críticos para o crescimento das finanças descentralizadas(DeFi). Mais de $120 bilhões em valor permanecem dispersos em cadeias, com sistemas de prova de participação (PoS) bloqueando ativos fora de uso produtivo. Para enfrentar este desafio fundamental, a Berachain introduziu um novo mecanismo de consenso de Prova de Liquidez que alinha a segurança da rede com a liquidez do ecossistema.
Este artigo explora a arquitetura inovadora da Berachain, o sistema de três tokens e as aplicações DeFi nativas que poderiam remodelar a provisão de liquidez. Examinaremos a evolução do projeto de uma coleção de NFTs para uma Camada 1 apoiada por $142 milhões, e avaliaremos seu impacto potencial à medida que se aproxima do lançamento na mainnet.
Principais Pontos:
Berachain é uma blockchain de Camada 1 de alto desempenho que utiliza um mecanismo de consenso Prova de Liquidez para alinhar a segurança da rede com a liquidez do ecossistema, mantendo a execução idêntica ao EVM para compatibilidade perfeita com Ethereum.
Ela apresenta três aplicativos descentralizados nativos, a saber, BEX, BEND e BERPS.
Procurando negociar tokens Berachain? A Bybit agora oferece o par de negociação à vista BERA/USDT.
O Que é Berachain?
Berachain é uma blockchain de Camada 1 de alto desempenho que utiliza um mecanismo de consenso de Prova de Liquidez para alinhar a segurança da rede com a liquidez do ecossistema, enquanto mantém a execução idêntica ao EVM para uma compatibilidade contínua com Ethereum.
O que é Prova de Liquidez?
A Prova de Liquidez (PoL) aborda uma falha crítica nos sistemas PoS tradicionais: o desalinhamento de incentivos. Os validadores de PoS ganham recompensas sem se envolverem com protocolos ou usuários, enquanto os projetos retêm a maioria dos tokens para si, criando um ecossistema fragmentado que limita o crescimento.
PoL estabelece uma estrutura onde a segurança da rede e a liquidez trabalham juntas. O sistema requer que validadores e provedores de liquidez colaborem, com os validadores distribuindo recompensas para os pools de liquidez e os provedores ganhando direitos de governança através de participação ativa.
Na Berachain, a PoL opera através de um ciclo simples:
Os validadores apostam tokens BERA para ganhar direitos de produção de blocos.
Quando selecionados, os validadores ganham BGT, que distribuem para Cofres de Recompensa.
Provedores de liquidez depositam ativos nesses cofres para ganhar BGT.
Os provedores delegam o BGT ganho de volta aos validadores, aumentando suas recompensas futuras.
Este mecanismo inovador garante que todos os participantes do ecossistema Berachain compartilhem do sucesso da rede. Os validadores buscam delegações para aumentar as recompensas, os protocolos oferecem incentivos para atrair liquidez e os provedores ganham direitos de governança através da participação ativa. O resultado é um ecossistema no qual segurança, liquidez e crescimento se reforçam mutuamente.
História da Berachain
A Berachain começou inesperadamente como Bong Bears, um projeto de NFT impulsionado pela comunidade, lançado em agosto de 2021 por desenvolvedores anônimos Papa Bear e Smokey the Bera. O que começou como um experimento lúdico com um preço de mint de 0.0694 ETH evoluiu para uma inovação séria.
A equipe, unida por Dev Bear, transformou sua próspera comunidade de NFT em uma base para enfrentar os desafios fundamentais da DeFi, desenvolvendo uma sofisticada plataforma L1 alimentada por um consenso PoL. A ambição do projeto atraiu investimentos substanciais em várias rodadas. Em dezembro de 2022, a Polychain Capital liderou uma Série A de $42 milhões com participação da Hack VC, dao5, Tribe Capital e outros.
Após um desenvolvimento contínuo e uma captação de recursos não divulgada em abril de 2023, a Berachain garantiu uma Série B de $100 milhões em março de 2024, apoiada por Brevan Howard, Framework Ventures, Samsung Next e outros investidores proeminentes através de um Acordo Simples para Futuros Tokens (SAFT).
O que a Berachain Visa Alcançar?
A Berachain visa avançar no DeFi por meio de melhorias críticas de infraestrutura:
Fragmentação de Liquidez: Enquanto o ecossistema DeFi do Ethereum mantém aproximadamente $80 bilhões em valor total bloqueado (TVL), essa liquidez está espalhada por várias cadeias e protocolos. A Berachain integra elementos centrais do DeFi ao nível do protocolo para consolidar essa liquidez fragmentada.
Incentivos de Aplicação: As recompensas tradicionais de blockchain beneficiam principalmente os validadores, ignorando o valor contribuído por aplicações e desenvolvedores. A Berachain redireciona as emissões da blockchain para as aplicações durante a produção de blocos, criando incentivos mais substanciais para o desenvolvimento do ecossistema.
Barreiras ao Acesso: Devido a complexidades técnicas, muitos projetos enfrentam dificuldades com a migração de blockchain. A arquitetura idêntica ao EVM da Berachain permite a implementação perfeita de aplicações existentes do Ethereum, sem necessidade de modificações de código.
Ao abordar esses desafios centrais, a Berachain tenta estabelecer uma nova base para o DeFi, onde a segurança da rede, a eficiência de capital e o desenvolvimento de aplicações trabalham harmoniosamente para impulsionar o crescimento sustentável.
Como Funciona a Berachain?
A Berachain opera através dos seguintes três mecanismos chave.
Idêntico ao EVM
Ao contrário das cadeias compatíveis com EVM que requerem modificações, a Berachain mantém a identidade perfeita com a camada de execução do Ethereum. Usando clientes não modificados, como Geth e Nethermind, a Berachain automaticamente herda todas as capacidades e atualizações do Ethereum.
Essa arquitetura idêntica ao EVM permite:
adoção instantânea das atualizações do Ethereum, como Dencun
compatibilidade nativa com todos os namespaces e endpoints de chamadas de procedimento remoto (RPC)
implementação direta de contratos inteligentes do Ethereum sem modificação
integração perfeita de ferramentas e infraestrutura de desenvolvedores existentes
Prova de Liquidez
O mecanismo de consenso PoL da Berachain estabelece uma estrutura sofisticada que alinha a segurança da rede com a liquidez do ecossistema por meio de um processo de múltiplas etapas:
1. Participação dos Validadores
Validadores protegem a rede vinculando tokens BERA
Validadores ativos recebem oportunidades iguais para a proposta de bloco
Proponentes de bloco ganham o direito de distribuir tokens de governança (BGT)
2. Distribuição de recompensas
Validadores direcionam as emissões de BGT para Cofres de Recompensa específicos
O peso da distribuição depende das participações de BGT delegadas por cada validador
Protocolos podem oferecer incentivos para atrair distribuições de BGT
3. Provisão de Liquidez
Usuários depositam ativos em Cofres de Recompensa para ganhar BGT
Tokens de recebimento representam posições de liquidez
Tokens de recebimento staked qualificam-se para recompensas de tokens de governança
BeaconKit
BeaconKit é a estrutura de consenso modular do Berachain que integra CometBFT com qualquer ambiente de execução EVM. Através da Engine API, permite uma identidade perfeita do EVM enquanto oferece melhorias significativas de desempenho.
Vantagens de Desempenho:
Finalidade de slot único (vs. ~13 minutos do Ethereum)
40% tempos de bloco mais rápidos através de execução paralela
Conformidade total com a modularidade EIP e Eth2
Compatibilidade perfeita com o cliente de execução
Construído para extensibilidade, a arquitetura modular do BeaconKit suporta construtores de blocos personalizados, camadas de agregação e soluções de disponibilidade de dados. Essa flexibilidade serve como base para implementações tanto de L1 quanto de Camada 2
DApps Nativos do Berachain
O Berachain é lançado com três aplicações descentralizadas (DApps) nativas para demonstrar as mecânicas de PoL da plataforma enquanto fornece infraestrutura DeFi essencial.
BEX
BEX é a troca descentralizada (DEX) principal do Berachain, construída sobre um avançado modelo de formador de mercado automatizado. Ela possui taxas de negociação dinâmicas (0,05–1%) que se ajustam à volatilidade dos ativos, enquanto direciona 0,1% de todo o volume para os detentores de BGT.
O inovador sistema de transações sem gás da BEX permite que os usuários paguem taxas em seus ativos negociados em vez de em BERA, reduzindo o atrito para novos usuários. Ele possibilita estratégias de negociação complexas por meio da abstração de contas (um recurso da blockchain que permite aos usuários gerenciar contas e carteiras via contratos inteligentes) e retransmissores fora da cadeia, mantendo a eficiência de custos.
BEND
Bend serve como o protocolo de empréstimo nativo da Berachain, utilizando exclusivamente o HONEY (a stablecoin nativa do ecossistema Berachain) como sua moeda de empréstimo. Esse enfoque direcionado cria uma demanda natural por HONEY enquanto mantém a eficiência do mercado de empréstimos.
O sistema de empréstimo ajustado ao risco do Bend permite que os usuários colateralizem vários ativos de criptomoeda para acessar empréstimos em HONEY. De forma única, os mutuários recebem recompensas BGT diretamente através do protocolo, criando um poderoso incentivo para participação enquanto fortalece a estrutura de governança da plataforma.
BERPS
Berps é a plataforma de negociação perpétua descentralizada da Berachain, na qual todas as posições, colaterais e pagamentos são denominados em HONEY. A plataforma suporta negociação alavancada de até 100x, mantendo uma experiência simples e unificada.
Berps demonstra o PoL da Berachain em ação. Os provedores de liquidez depositam HONEY no bHONEY vault para servir como contrapartes de negociações, ganhando tanto taxas de negociação quanto emissões de BGT. Isso cria um equilíbrio sustentável entre atividade de negociação e profundidade de liquidez.
Tokens Berachain
Berachain implementa uma arquitetura de três tokens para otimizar as operações da rede:
BGT
BGT (Berachain Governance Token) é um token intransferível que impulsiona a governança da rede. Ao contrário dos tokens de governança tradicionais, BGT só pode ser obtido através da provisão ativa de liquidez em cofres de recompensa aprovados, criando um sistema baseado em mérito no qual a influência escala com a contribuição.
BERA
BERA é o token fundamental da Berachain com duas funções críticas: fornecer energia para transações na rede como o token de gás nativo e garantir a segurança da rede através do staking de validadores. O valor total de BERA em staking cria a camada base de segurança que os incentivos de liquidez de BGT melhoram.
HONEY
HONEY, a stablecoin nativa da Berachain, está atrelada suavemente ao dólar americano. A stablecoin mantém seu valor através de um processo dinâmico de colateralização com as seguintes características:
Sistema de suporte por múltiplos colaterais
Roteador de cofre para gerenciamento de colaterais
Parâmetros de cunhagem governados por DAO
Integração com todos os protocolos DeFi nativos
Roteiro do Berachain
Nos últimos meses, a equipe do Berachain sugeriu de forma divertida que o projeto Berachain seria lançado na mainnet no "Q5" (abreviação da comunidade para Q1 2025), após o qual , os membros da comunidade podem começar a participar através de cofres pré-mainnet geridos pelos protocolos de staking de cripto Concrete, Lombard e StakeStone.
Esses cofres alimentarão o programa Boyco que está por vir, pelo qual os protocolos estabelecem compromissos de liquidez antes do lançamento. Pouco depois da conclusão do Boyco, o Berachain lançará sua mainnet, com as posições dos cofres em transição automática para protocolos nativos como Kodiak e Dolomite.
Em 5 de fevereiro de 2025, a equipe anunciou na sua página oficial no X que o projeto seria lançado na mainnet no dia seguinte, juntamente com um airdrop de 80 milhões de tokens BERA.
Tokenomics do BERA
BERA tem um fornecimento total de 500 milhões de tokens, a serem distribuídos da seguinte forma:
Investidores: 34.3%
Ecossistema e P&D: 20%
Contribuintes principais iniciais: 16.8%
Airdrop: 15.8%
Iniciativas comunitárias: 13.1%
BERA Airdrop
Em 5 de fevereiro de 2025, a Fundação Berachain revelou oficialmente seu tão aguardado airdrop de BERA, distribuindo 15.8% do fornecimento total para membros dedicados da comunidade, desenvolvedores de DApps, provedores de liquidez e outros contribuintes chave. Esta iniciativa reconhece seu papel fundamental em moldar o ecossistema pré-lançamento da Berachain e transformar a "cadeia falsa" em realidade.
Os destinatários elegíveis abrangem várias categorias, incluindo usuários de testnet, detentores de NFT e participantes em iniciativas do ecossistema, como o Request for Brobrosal (RFB) e Boyco. Notavelmente, os HODLers da Binance também receberão uma parte da alocação, refletindo os laços cada vez mais estreitos da Berachain com a comunidade cripto mais ampla. Para verificar a elegibilidade e reivindicar as recompensas do airdrop, os usuários podem visitar o verificador oficial de airdrop no site da Berachain.
Onde Comprar BERA
Procurando negociar tokens da Berachain? A Bybit agora oferece o par de negociação à vista BERA/USDT. Para começar, você precisará primeiro criar uma conta na Bybit, depois financiá-la com criptomoeda e navegar para a página de negociação à vista BERA/USDT.
Considerações finais
A Berachain introduz uma reavaliação fundamental da liquidez DeFi através de seu novo consenso Proof-of-Liquidity. Ao tecer incentivos de liquidez nas operações principais da rede, a plataforma cria um ecossistema no qual validadores, protocolos e usuários colaboram naturalmente para um crescimento sustentável.
Com este avanço arquitetônico, a rede Berachain pode potencialmente estabelecer um novo padrão para plataformas de Camada 1, onde a liquidez sustentável se torna um catalisador para a inovação, em vez de uma limitação.
#LearnWithBybit