DeFiとは？ 分散型ファイナンスを理解するための包括的なガイド
従来の銀行や仲介業者を必要とせずに、誰でも金融サービスにアクセスできる世界を想像してみてください。取引が透明性が高く、安全で、超高速な世界です。分散型金融（DeFi）の世界へようこそ。従来の金融の代替手段として、DeFiはブロックチェーン技術とスマートコントラクトを活用して、幅広い金融サービスを提供し、より高いセキュリティ、透明性、アクセシビリティを提供します。しかし、DeFiとは具体的に何なのでしょうか？また、現在の金融システムとはどのように異なりますか？
主なポイント
DeFiは、従来の金融に比べて、より高いセキュリティ、低コスト、投資収益率を提供する可能性があります。
DeFiの基本原則は、分散化、信頼性、パーミッションレスアクセス、透明性です。
DeFiのセキュリティリスクと規制上の不確実性は、利用者と投資を保護するために対処する必要があります。
DeFiの基礎
分散型金融（DeFi）は、ブロックチェーン技術とスマートコントラクトを活用して、従来の中央集権型金融システムの枠を超えて機能します。その目的は、お客様に直接金融サービスを提供することです。仲介者を排除してセキュリティを強化し、コストを削減することです。このピアツーピアアプローチは、金融取引における中央集権的な金融機関や仲介者への依存に挑戦したいという願望から生まれています。
個人や投資家は、以下の方法でDeFiの恩恵を受けることができます。
DeFiはレンディングや借入など幅広いサービスを提供し、仮想通貨投資のリターンを高める可能性があります。
これにより、銀行手数料を支払うことなく、デジタルウォレットを通じてグローバルな迅速な送金や、資金や金融サービスへのアクセスが可能になります。
DeFiはブロックチェーン技術を介して動作し、ピアツーピア決済を可能にし、銀行やブローカーなどの従来の金融仲介業者の必要を排除します。
基本原則
DeFiの核心には、4つの基本理念があります。
分散化
信頼できない
パーミッションレスアクセス
透明性
これらの原則は、従来の金融システムに異議を唱え、金融サービスとの関わり方を混乱させることを目指しています。
DeFiの分散化とは、従来の中央集権型金融システムからピアツーピア金融への移行を意味します。DeFiはブロックチェーンなどの分散型テクノロジーによって実現され、従来の中央集権型エンティティをピアツーピアの直接的な関係に置き換わり、透明性、アクセス性の向上、複雑な金融取引やサービスに対するコントロールの向上を目指しています。
DeFiにおける信頼レスとは、中央集権的な機関への信頼に頼らずに、システムと取引し、連携する能力を指します。代わりに、信頼できないシステムは、暗号技術、コード、プロトコルを使用してセキュリティと信頼性を確保します。
また、パーミッションレスアクセスはDeFiの重要な構成要素であり、中央機関の許可や承認なしに分散型金融エコシステムに参加できます。DeFiのこのオープンで包括的な性質は、以下を促進します。
金融サービスへのグローバルアクセス
投資
貸し出す
借入
デジタル資産の取引
制限なしに、金融の包括性、イノベーション、金融機会へのアクセスの民主化を奨励します。
DeFiエコシステム
DeFiエコシステムは、主にイーサリアムに基づいた無数のアプリケーション、プラットフォーム、Defiプロトコルで構成され、レンディング、借入、取引、ステーキングなどのサービスを提供しています。主なDeFiアプリケーションの例としては、分散型取引所（DEX）、レンディング&借入プラットフォーム、ステーブルコイン、予測市場、ピアツーピアレンディング&借入プロトコルなどがあります。DeFiエコシステムで注目すべきデフィプロトコルには、「Compound」、「Aave」、「Uniswap」、「MakerDAO」、「Synthetix」などがあります。
イーサリアムはDeFiエコシステムにとって極めて重要な存在であり、スマートコントラクトの実装に固有の能力があるため、ほとんどのDeFiアプリケーションのバックボーンとして機能します。イーサリアムブロックチェーン上のスマートコントラクトは、貸し出し・借入プラットフォーム、分散型取引所、イールドファームプロトコルなどの分散型金融アプリケーションの作成と実行を可能にします。イーサリアムのプログラム可能な性質により、開発者はこれらのDeFiアプリケーションを構築・デプロイできます。また、分散型で安全なインフラにより、これらのプラットフォームの信頼できる運用が保証されています。また、イーサリアムのネイティブ暗号資産であるイーサリアム（ETH）は、DeFiエコシステムにおける主要な取引所と価値の媒体として使用されています。
DeFiと従来の金融の比較
DeFiは中央集権型金融よりも低コスト、アクセシビリティの向上、制御性の向上など、多くのメリットがありますが、複雑さ、セキュリティリスク、規制の不確実性といった課題にも直面しています。対照的に、従来の金融を表す中央集権型金融システムは、銀行、レンディング、取引活動が中央集権型組織によって管理されるシステムであり、通常は管理機関やゲートキーパーによって規制されています。
DeFiと従来の金融は、金融サービスの提供方法によって異なります。DeFiは、パブリックブロックチェーンネットワークとスマートコントラクトを活用して仲介者を排除し、取引手数料を削減します。一方、従来の金融は、サービスの手数料を請求することが多い中央集権的な機関に依存しています。さらに、DeFiプラットフォームは幅広いサービスを提供し、投資収益率を高める可能性があります。一方、従来の金融機関は、現在の金融システムの制約により制限されています。
DeFiのメリット
DeFiの主なメリットの1つは、金融取引における仲介者の排除です。取引は、パブリックブロックチェーンネットワークやスマートコントラクトを利用して当事者間で直接実行できるため、仲介者を排除し、コストを削減できます。DeFiのもう1つのメリットは、取引手数料の削減です。仲介業者の排除を促進することにより、DeFiはピアツーピア取引をピア間で直接行うことができ、従来の金融サービスに関連する手数料を排除し、取引コストを削減します。
DeFiには以下のメリットがあります。
金融サービスへの世界的なアクセス、金融包摂の促進、金融機会へのアクセスの民主化
インターネット接続により、場所や社会経済的背景に関係なく、誰でもDeFiプラットフォームやサービスにアクセスできます。
このグローバルな可用性により、銀行にいない人や銀行に不足している人は、従来の金融機関では入手できない資本や金融サービスにアクセスすることができます。
DeFiのデメリット
DeFiには数多くのメリットがありますが、利用者にはいくつかの課題やリスクもあります。以下のような課題があります。
DeFiプラットフォームやアプリケーションの複雑さは、一部の利用者にとっては馴染みがなく、わかりにくいものです。
ウォレット、プライベートキー、スマートコントラクトなど、DeFiの技術的な側面を理解することは、初心者にとって困難です。
多くのDeFiプラットフォームには複雑なユーザーインターフェースがあり、平均的なユーザーにとっては直感的ではないかもしれません。
DeFiにおけるもう1つの大きな懸念は、詐欺やセキュリティリスクの可能性です。スマートコントラクト、ハッキング、詐欺の脆弱性は、利用者に大きな金銭的損失をもたらす可能性があります。DeFiには規制上の監視や消費者保護がないため、従来の金融サービスを利用する場合と比べて、より高いリスクにさらされる可能性があります。潜在的なセキュリティ脅威へのエクスポージャーを最小限に抑えるには、DeFi分野の最新の詐欺やリスクについて、警戒し、包括的な調査を行い、常に情報を得ることが不可欠です。
主なDeFiアプリケーションとプラットフォーム
DeFiエコシステムには、従来の仲介者を必要とせずにさまざまな金融サービスを提供する主要な分散型アプリやプラットフォームがいくつかあります。これには、分散型取引所（DEX）、レンディング・借入プラットフォーム、ステーブルコインが含まれます。ブロックチェーン技術とスマートコントラクトを活用することで、これらのDeFiアプリケーションとプラットフォームは、複雑な金融取引の実行、仮想通貨資産の管理、金融サービスへの直接アクセスを可能にします。
これらの著名なDeFiアプリケーションやプラットフォームの機能や属性を理解することは、DeFiのメリットを享受したい人にとって不可欠です。以下のセクションでは、分散型取引所、レンディング&借入プラットフォーム、ステーブルコインについて掘り下げ、それらがどのように機能し、それが金融の将来に与える影響についてより明確に理解します。
分散型取引所（DEX）
分散型取引所（DEX）は、中央集権的な権限なしに運用されるデジタル資産取引所であり、仮想通貨やその他のデジタル資産を安全かつ信頼して取引できます。スマートコントラクトと流動性プールを活用することで、DEXはピアツーピア取引を可能にし、資産に対するセキュリティとコントロールを強化します。これは中央集権型取引所とはまったく対照的です。そのため、利用者は資産の管理を取引所プラットフォームに放棄し、資金を安全に管理することを信頼する必要があります。
DeFiエコシステムで人気のDEXには、Uniswap、SushiSwap、PancakeSwapなどがあります。これらのプラットフォームは、デジタル資産の交換を促進するだけでなく、イールドファームや流動性マイニングなどの追加機能も提供しており、仮想通貨の保有に利息を得る機会を提供します。仲介者の必要性を排除し、より安全で透明性の高い取引環境を提供することで、DEXは分散型金融の世界におけるデジタル資産の交換・管理方法に革命を起こしています。
レンディング&借入プラットフォーム
「」や「Aave」などのレンディングや借入プラットフォームも、DeFiエコシステムの重要な要素です。これらのプラットフォームを利用すると、担保を使用して暗号資産を貸し出したり借りたりすることができ、暗号資産保有資産を活用して追加資金にアクセスしたり、投資に対する利息を獲得したりできます。信用調査や本人確認がしばしば必要となる従来の金融とは異なり、DeFiレンディングおよび借入プラットフォームはスマートコントラクトやアルゴリズム金利を利用してローンの条件を決定し、より効率的で使いやすいレンディング体験を提供します。
仮想通貨資産を担保として入金することで、借り手は信用チェックや長い承認プロセスを必要とせずに、ローンに即座にアクセスできます。一方、貸し手は入金で利息を獲得し、いつでも資金を自由に出金できます。この革新的なアプローチにより、金融サービスへのアクセスが民主化されるだけでなく、DeFiエコシステム全体の成長と発展も促進されます。
ステーブルコイン
ステーブルコインはDeFiエコシステムのもう1つの重要な要素であり、価格の安定性を提供し、分散型金融空間内でよりスムーズな取引を可能にします。これらの仮想通貨は、米ドルなどの法定通貨などの伝統的な資産にペッグされており、安定した価値を維持するように設計されています。ステーブルコインは、他の暗号資産よりも信頼性の高い価値貯蔵を提供することで、取引を促進し、ボラティリティを低減し、デジタル資産の管理を容易にします。
DeFiエコシステムで人気のステーブルコインには、テザー（USDT）、USDコイン（USDC）、ダイ（DAI）などがあります。これらのステーブルコインは、貸し出し・借入プラットフォーム、分散型取引所、イールドファームプロトコルなど、さまざまなDeFiアプリケーションで重要な役割を果たしています。ステーブルコインは、安定した交換と価値の媒体を提供することで、従来の金融と分散型金融の世界とのギャップを埋め、DeFi空間におけるさらなる普及と革新への道を切り開きます。
DeFiの利用方法
DeFiの初心者で、取引を始めたい場合は、まずデジタルウォレットを設定して、暗号資産を保存・管理します。デジタルウォレットを入手したら、DeFiに関連するリスクを理解し、お客様の財務目標とリスク許容度に合った適切なプラットフォームまたはアプリケーションを選択することが不可欠です。
DeFi環境をナビゲートするために、デジタルウォレットを設定するプロセスについて説明し、以下のセクションでお客様のニーズに合ったDeFiプラットフォームを選択する方法についてのガイダンスを提供します。
デジタルウォレットの設定
DeFiサービスを利用する最初のステップは、デジタルウォレットの設定です。以下の方法をご利用ください。
MetaMaskやTrust Walletなどのデジタルウォレットプロバイダーを選択します。
ウォレットアプリまたはブラウザ拡張機能をダウンロードしてインストールします。
新しいウォレットを作成するか、既存のウォレットをインポートします。
画面の指示に従って、設定プロセスを完了します。
これらのウォレットは、暗号資産を安全に保管・管理することができ、さまざまなDeFiプラットフォームやアプリケーションと互換性があります。
デジタルウォレットを設定する際には、セキュリティを優先することが重要です。暗号化、2段階認証（2FA）、生体認証ログインなど、強力なセキュリティ対策を施行するウォレットを使用してください。また、プライベートキーや復旧フレーズへのアクセスを失うと資金が失われる可能性があるため、常に安全に保管してください。
適切なDeFiプラットフォームの選択
デジタルウォレットを設定した後、お客様の財務目的やリスク選好度に合った適切なDeFiプラットフォームまたはアプリケーションを選択するステップを行います。そのためには、さまざまな選択肢を調査し、その特徴やリスクを理解し、お客様のニーズに最も適した選択肢を選ぶことが重要です。
DeFiプラットフォームを選択する際、使用するブロックチェーンとの互換性、使いやすさ、貸し出し、借入、取引など、提供されるサービスの範囲などを考慮する必要があります。Uniswap、PancakeSwap、Aave、Compoundなどの人気で使いやすいプラットフォームは、始める際に検討する価値があります。DeFi分野での経験と自信を得ると、より複雑なプラットフォームやアプリケーションを探検し、ポートフォリオをさらに多様化し、収益を最大化できます。
DeFiのリスクと課題
DeFiは従来の金融よりも多くのメリットがありますが、リスクと課題が公平に分散しています。スマートコントラクト、ハッキング、詐欺などのセキュリティ上の脅威は、利用者に大きな金銭的損失をもたらす可能性があります。また、急速に進化するDeFiエコシステムを取り巻く規制上の不確実性は、利用者とプラットフォーム開発者の両方に課題をもたらす可能性があります。
利用者は、こうしたリスクや課題を認識し、自身や投資を保護するための適切な措置を講じることが重要です。以下のセクションでは、DeFiのセキュリティリスクと規制上の不確実性について議論し、これらのリスクを軽減する方法に関するガイダンスを提供します。
セキュリティリスク
DeFiは、スマートコントラクト、ハッキング、詐欺の潜在的な欠陥を含むセキュリティ脅威を知らない人です。これらのリスクは、利用者にとって大きな金銭的損失につながる可能性があるため、DeFi分野における最新の脅威について、慎重かつ十分な情報を得ることが非常に重要です。
DeFiのセキュリティリスクから身を守るために、以下のステップを踏んでください。
投資または参加する前に、プロジェクトを徹底的に調査します。
安全なウォレットを使用して暗号資産を保管します。
DeFi分野の詐欺やリスクに関する最新情報を常に把握しましょう。
厳格なスマートコントラクト監査を受けたプラットフォームやアプリケーションの利用を検討してください。潜在的な脆弱性が問題になる前に特定し、軽減するのに役立ちます。
これらのステップに従うことで、DeFiに関連するセキュリティリスクを最小限に抑えることができます。
規制上の不確実性
DeFiのもう1つの課題は、明確な法的枠組みや規制監督の欠如です。そのため、利用者とプラットフォーム開発者の両方に不確実性が生じる可能性があります。DeFiは分散型であるため、従来の金融システムや規制外で機能するため、詐欺や紛争が発生した場合のお客様の償還請求が制限される可能性があります。
DeFiにおける規制上の不確実性に対処するには、以下の点が不可欠です。
業界の最新動向を常に把握する
投資に影響を与える可能性のある規制の変更に備える
規制の取り締まりや制限に伴う潜在的なリスクを最小限に抑えるため、透明性とコンプライアンスを重視したプラットフォームやアプリケーションの使用を検討してください。
DeFiの今後の展望
DeFiの未来は有望に見えます。イーサリアム2.0やレイヤー2ソリューションなどの技術の進歩は、スケーラビリティ、セキュリティ、トランザクションスピードの向上を目指しています。DeFiに関連するメリットとリスクに気づく利用者が増えるにつれて、主流の普及とエコシステムのさらなる成長の可能性は高まっています。
以下のセクションでは、DeFiの技術的進歩について考察し、より多くの利用者がそのメリットとリスクに気づくにつれて、主流の採用の可能性について議論します。
技術の進歩
イーサリアム2.0やレイヤー2ソリューションなど、DeFiのイノベーションは、スケーラビリティ、セキュリティ、取引速度の既存の制限を克服することを目指しており、この分野における継続的な成長とイノベーションの基盤を築きます。たとえば、イーサリアム2.0は、スケーラビリティとセキュリティを強化するために設計されたイーサリアムブロックチェーンの新たなバージョンであり、既存の課題に対処することでDeFiの主流の採用を促進する可能性があります。
Polygonやzkロールアップなどのレイヤー2ソリューションは、DeFiの技術進歩のもう一つの例です。これらのソリューションは、メインブロックチェーンからセカンダリレイヤーへの取引のオフロードを可能にし、混雑を軽減し、処理可能な取引数を増やします。
レイヤー2ソリューションは、効率性とスピードを向上させることで、DeFiアプリケーションの成長と発展のための強固な基盤を提供します。
メインストリームの採用
DeFiの普及は、以下の要因によって推進される可能性があります。
認知度の向上
教育
使いやすいツール
従来の金融機関とDeFiプラットフォーム間のコラボレーションの可能性
DeFiに関連するメリットやリスクに気づく人が増えるにつれて、より広範な金融システムへの採用や統合が進む可能性があります。
DeFiの普及を促進するには、DeFiプラットフォームと従来の金融機関間の教育、ユーザーエクスペリエンス、コラボレーションに重点を置く必要があります。これらの要因に対処することで、DeFiは成長と繁栄を続け、金融サービスとの関わり方に革命をもたらし、より包括的で透明性の高い安全な金融システムを構築できます。
#TheCryptoArk #Bybit
まとめ
結論として、分散型金融（DeFi）は従来の金融の強力な代替手段であり、ブロックチェーン技術とスマートコントラクトを使用することで、より高いセキュリティ、透明性、アクセシビリティを提供します。DeFiは、分散型取引所、レンディング・借入プラットフォーム、ステーブルコインなどの主要なアプリケーションやプラットフォームにより、金融環境を変革し、より包括的で革新的な金融システムへの道を切り開きます。将来を見据えると、テクノロジーの継続的な進歩と主流の普及は、DeFiを金融世界の最前線に押し上げ、最終的に金融サービスへのアクセスを民主化し、より公平な世界経済を創出する可能性を秘めています。#TheCryptoArk #Bybit
よくある質問（FAQ）
DeFiとは？
DeFiまたは分散型ファイナンスは、イーサリアムなどのパブリックブロックチェーン上のピアツーピア金融サービスの総称であり、中央集権的な機関や当局なしに運用されます。サードパーティの介入なしに、仮想通貨ベースの取引、取引所、金融サービスを可能にします。
DeFiは実際に何に利用されていますか？
DeFiは、分散型台帳技術と仮想通貨を用いて、従来の中央集権型仲介業者に頼らずに取引を管理する新しい金融パラダイムです。安全なデジタルウォレットへのアクセス、資金の迅速な振替、他者からの資金の貸し出し・借入、価格変動の投機、仮想通貨の取引、リスクに対する保証、貯蓄のようなアカウントの利息の獲得などが可能です。
DeFiは仮想通貨と異なりますか？
仮想通貨は分散型ブロックチェーン技術上で動作するDeFiの基盤ですが、DeFiは既存のブロックチェーン上で動作するすべての金融プラットフォームを網羅しています。また、DeFiは、仮想通貨保有者がデジタル通貨を貸して利息を得ることができる市場です。したがって、DeFiは仮想通貨とは明らかに異なっています。
分散型取引所（DEX）と従来の中央集権型取引所の違いは何ですか？
分散型取引所（DEX）は中央集権的な権限なしに機能するため、スマートコントラクトや流動性プールを使用して、資産管理を放棄することなくデジタル資産を安全に取引できます。一方、中央集権型取引所では、利用者はそれを行う必要があります。
DeFiサービスを利用する際、デジタルウォレットのセキュリティを確保するにはどうすればよいですか？
DeFiサービスを利用する際には、デジタルウォレットのセキュリティを確保するため、暗号化、2FA、生体認証ログインなどの強力なセキュリティ対策を備えたウォレットを使用し、プライベートキーや回復フレーズを安全に保管してください。