Saluran Keltner: Apa Itu dan Cara Menggunakannya

Saluran Keltner adalah alat serbaguna yang membantu trader mata uang kripto ritel dalam mengidentifikasi tren, potensi pembalikan, dan volatilitas pasar. Ini menggabungkan rata-rata bergerak dan rentang sebenarnya rata-rata untuk memberikan wawasan tentang kondisi pasar.

Takeaway Utama:

• Saluran Keltner terdiri dari tiga garis: garis tengah (biasanya rata-rata bergerak eksponensial), garis atas, dan garis bawah.

• Saluran Keltner menawarkan wawasan tentang volatilitas harga. Saluran yang melebar menunjukkan peningkatan volatilitas, sedangkan saluran yang menyempit menunjukkan penurunan volatilitas.

• Saluran Keltner digunakan untuk pullback dan breakout saluran, yang menawarkan peluang bagi trader untuk masuk dan keluar posisi berdasarkan pergerakan harga relatif terhadap saluran.

Apa Itu Saluran Keltner?

Saluran Keltner adalah alat analisis teknis yang kuat yang digunakan trader ritel untuk menemukan volatilitas, mengidentifikasi tren dan pembalikan tren potensial, dan membuat keputusan perdagangan yang tepat di pasar mata uang kripto. Ini adalah indikator serbaguna yang menggabungkan elemen rata-rata bergerak dan indikator amplop.

Dikembangkan oleh trader gandum Chicago, Chester W. Keltner, pada tahun 1960-an, Saluran Keltner terdiri dari tiga lini yang melebar dan berkontraksi, tergantung pada volatilitas pasar. Penghitungan fundamental mencakup rata-rata pergerakan eksponensial (EMA) yang dikombinasikan dengan rentang sebenarnya rata-rata (ATR). Trader meninjau posisi aksi harga saat ini relatif terhadap Saluran Keltner, sekaligus mempertimbangkan kemiringan saluran indikator, untuk menentukan tren dan potensi pembalikan di pasar.

Menafsirkan Saluran Keltner

Indikator Saluran Keltner cukup mudah, tetapi juga berisi banyak informasi.

Berikut adalah rincian komponennya.

Garis Tengah (EMA atau SMA): Inti Saluran Keltner adalah garis tengah, yang biasanya adalah EMA. Garis ini mewakili arah tren dan bertindak sebagai garis dasar untuk saluran. Trader menggunakan periode yang berbeda untuk EMA, tergantung pada gaya perdagangan dan jangka waktu mereka. Meskipun pengaturan default untuk garis tengah adalah EMA 20 periode, garis tengah juga dapat berupa rata-rata pergerakan sederhana (SMA).

Saluran Atas: Garis pita atas diplot di atas garis tengah dan diperoleh dengan menambahkan beberapa ATR ke garis tengah. ATR mengukur volatilitas pasar, dan trader dapat menyesuaikan pengganda agar sesuai dengan toleransi risikonya. Pengali yang lebih tinggi menghasilkan saluran yang lebih luas, sehingga dapat mengakomodasi volatilitas yang lebih tinggi. Trader biasanya menggunakan pengganda 2 dan pengaturan ATR 10.

Saluran Bawah: Sebaliknya, garis pita bawah diplot di bawah garis tengah dengan mengurangi beberapa ATR darinya. Garis ini merepresentasikan penurunan ekstrem di bawah rata-rata dalam tren naik, atau potensi deviasi dari rata-rata dalam tren turun. Sekali lagi, pengaturan default adalah pengganda 2 dengan pengaturan ATR 10.

Saluran Keltner memberikan representasi visual volatilitas harga, dengan saluran yang melebar yang menunjukkan peningkatan volatilitas dan saluran yang menyempit yang menunjukkan penurunan volatilitas. Ketika volatilitas jatuh, rentang biasanya terbentuk. Jika volatilitas berkembang, tren cenderung berkembang. 

Strategi perdagangan kemudian dibuat di seputar kondisi pasar. Strategi perdagangan rentang diterapkan saat volatilitas pasar menurun, serta strategi momentum dan breakout digunakan saat volatilitas berkembang.

Cara Menghitung Saluran Keltner

Menghitung Saluran Keltner melibatkan beberapa langkah mudah, terutama berdasarkan ATR dan rata-rata bergerak yang dipilih. Sebagian besar paket grafik meliputi Saluran Keltner, sehingga Anda tidak perlu menghitungnya secara langsung. 

Namun, disarankan untuk memahami cara kerja saluran agar Anda dapat menemukan pengaturan terbaik untuk strategi Anda. Berikut adalah panduan langkah demi langkah untuk menghitung Saluran Keltner.

Perhitungan Saluran Keltner

Saluran Keltner Garis Tengah = EMA

Rentang Atas Saluran Keltner = EMA + (2 * ATR)

Lajur Bawah Saluran Keltner = EMA − (2 * ATR)

EMA = Rata-rata pergerakan eksponensial selama 20 periode

ATR = Rentang aktual rata-rata untuk 10 periode

1. Pilih Periode untuk Rata-Rata Pergerakan: Langkah pertama adalah memutuskan apakah Anda ingin menggunakan EMA atau SMA sebagai garis tengah untuk Saluran Keltner Anda. Trader sering menggunakan EMA atau SMA 20 periode, tetapi Anda dapat menyesuaikannya sesuai dengan strategi perdagangan dan jangka waktu Anda.

2. Hitung Rentang Rata-Rata Sesungguhnya: ATR adalah ukuran volatilitas pasar dan biasanya dihitung selama 10 periode untuk Saluran Keltner.

3. Tentukan Pengganda: Pengali adalah nilai konstan yang digunakan untuk menyesuaikan lebar Saluran Keltner. Pilihan yang umum adalah 2, tetapi Anda dapat menyesuaikannya berdasarkan preferensi dan tingkat volatilitas mata uang kripto yang Anda perdagangkan.

4. Hitung Pita Atas dan Bawah: Untuk menghitung garis saluran atas, tambahkan nilai rata-rata pergerakan ke nilai ATR dikalikan dengan pengali yang dipilih. Demikian pula, untuk saluran bawah, kurangi nilai ATR dikalikan dengan pengganda dari rata-rata pergerakan.

Setelah Anda menghitung garis atas dan bawah Keltner Channel, Anda dapat memplotnya pada grafik harga Anda. Lini ini akan menyesuaikan secara dinamis, berdasarkan kondisi pasar, yang mencerminkan perubahan volatilitas (yaitu, ATR). Kualitas dinamis ini menjadikan Saluran Keltner sebagai alat berharga bagi trader, memungkinkan mereka beradaptasi dengan lingkungan pasar yang berubah.

Pengaturan Terbaik untuk Saluran Keltner

Pengaturan Saluran Keltner terbaik dapat bervariasi, tergantung pada tujuan perdagangan Anda, mata uang kripto yang Anda perdagangkan, dan jangka waktu grafik pilihan Anda. 

Pengaturan Saluran Keltner default adalah EMA 20 periode dengan ATR 10 periode menggunakan pengali 2x. Salah satu pengaturan ini dapat diubah sesuai dengan strategi Anda. Namun, berikut adalah beberapa panduan umum untuk membantu Anda memilih pengaturan terbaik.

Kerangka Waktu Rata-Rata Pergerakan: Pertimbangkan jangka waktu perdagangan Anda. Trader harian jangka pendek mungkin lebih memilih periode yang lebih rendah untuk rata-rata pergerakan, seperti EMA 10 periode, sementara trader jangka panjang mungkin menggunakan EMA 50 periode. Coba berbagai kerangka waktu untuk melihat mana yang paling sesuai dengan strategi perdagangan Anda.

Pengali: Pengali yang Anda pilih dapat disesuaikan, karena menentukan lebar dan sensitivitas saluran terhadap pergerakan harga. Pengali 2 adalah titik awal yang umum, tetapi Anda dapat menyesuaikannya agar menjadi lebih tinggi atau lebih rendah agar sesuai dengan volatilitas mata uang kripto yang Anda perdagangkan. Pengali yang lebih tinggi memperluas saluran, sementara pengganda yang lebih rendah mempersempit saluran. Trader harian umumnya akan mempertimbangkan pengali yang lebih rendah seperti 1,5, karena jangka waktu grafik yang lebih pendek yang mereka gunakan.

Kerangka Waktu Rentang Sesungguhnya Rata-Rata : Cara lain untuk menyesuaikan lebar pita atas dan bawah adalah melalui jumlah periode yang digunakan pada ATR. Periode lookback yang lebih pendek, seperti 7, akan menghasilkan pita yang lebih volatil. Periode lookback yang lebih lama akan menghasilkan pita yang lebih halus. Jika trader harian ingin memperlancar band, mereka dapat mempertimbangkan periode lookback yang lebih lama seperti 20.

Ingat bahwa tidak ada pendekatan satu ukuran untuk semua ketika berbicara tentang parameter Saluran Keltner terbaik. Trader harus menyesuaikan pengaturan mereka agar sesuai dengan kondisi pasar dan preferensi individu mereka, terus menyempurnakan strategi mereka berdasarkan pengalaman dan analisis.

Strategi Saluran Keltner

Saluran Keltner sebagian besar digunakan sebagai indikator tren dan momentum. Ada beberapa strategi yang berbeda, tergantung pada gaya perdagangan Anda.

Strategi Pullback

Ketika pasar sedang tren lebih tinggi, harga sebagian besar akan tetap berada di bagian atas Saluran Keltner. Rata-rata bergerak dapat dilihat sebagai zona pendukung, sehingga ketika harga turun, rata-rata bergerak dapat menjadi tempat nilai di mana pembeli memilih untuk membeli.

Untuk menerapkan strategi ini, Anda harus menunggu harga mencapai garis tengah terlebih dahulu. Jika harga turun sementara di bawah garis tengah, tunggu sampai mendapatkan kembali garis tengah untuk masuk. Kemudian, hentikan kerugian sekitar setengah antara rata-rata bergerak dan garis saluran bawah. Arahkan pada pita atas untuk rasio risiko terhadap hadiah sekitar 1:2.

Kebalikannya adalah tren turun, kecuali harga yang ada di zona bawah Saluran Keltner. Dalam kasus seperti itu, rebound kembali ke rata-rata bergerak memberikan peluang bagi penjual pendek untuk masuk. Stop loss harus diposisikan sekitar setengah antara rata-rata bergerak dan pita atas, dengan target terletak di pita bawah.

Strategi Breakout

Ada kalanya pasar bergerak cepat dan menerobos. Dalam kondisi tersebut, breakout Saluran Keltner dapat digunakan untuk melakukan gerakan cepat.

Setelah indikator Anda diatur pada grafik, tunggu sampai harga menutup di atas pita atas atau di bawah pita bawah.

Dalam contoh di atas, Bitcoin bersatu untuk membuat lilin penutup di atas pita atas pada grafik 15 menit. Seorang trader akan menganggapnya sebagai sinyal beli. Strategi keluar melibatkan penerapan penghentian trailing dinamis, berdasarkan garis tengah (EMA). Setelah harga menyentuh atau melewati garis tengah, trader akan menutup perdagangan.

Dalam tren naik yang kuat, harga cenderung tetap berada di bagian atas Saluran Keltner. Hal ini memungkinkan pembeli untuk berpotensi mengunci perdagangan yang menguntungkan karena rata-rata bergerak memiliki peluang untuk mengejar kenaikan harga, memungkinkan trader untuk keluar dari posisi mereka sementara harga tetap menguntungkan.

Menggabungkan Pullback dan Breakout

Anda akan melihat bahwa strategi pullback memasuki posisi long di garis tengah, sementara untuk strategi breakout, keluar juga terjadi pada titik ini.

Tergantung pada Anda jika Anda ingin menggabungkan kedua strategi, memasukkan posisi long pada breakout, tetapi alih-alih keluar di garis tengah, tempatkan stop loss di tengah antara garis tengah dan pita bawah.

Keputusan ini bergantung pada apakah Anda ingin lebih banyak kelonggaran pada kerugian stop dinamis agar tetap berada di posisi tersebut untuk durasi yang lebih lama. Namun, terkadang ini mungkin berarti keluar dari posisi dengan harga yang kurang menguntungkan.

Saluran Keltner vs. Bollinger Band

Terkait dengan analisis teknis, trader sering menghadapi pertanyaan apakah akan menggunakan Saluran Keltner atau Bollinger Band. Keduanya adalah indikator berbasis volatilitas populer yang membantu trader mengidentifikasi titik masuk dan keluar potensial, tetapi memiliki perbedaan yang berbeda dalam hal penghitungan dan interpretasi.

Saluran Keltner vs. Bollinger Band: Perbedaan Utama

Metode Perhitungan

Saluran Keltner: Saluran Keltner menggunakan ATR untuk mengukur volatilitas dan membuat batas saluran dinamis. Garis atas dan bawah Saluran Keltner ditentukan dengan menambahkan atau mengurangi ATR dari rata-rata bergerak.

Bollinger Band: Bollinger Band menggunakan deviasi standar untuk mengukur volatilitas harga. Pita terdiri dari tiga garis: garis tengah adalah rata-rata bergerak sederhana, dan pita atas dan bawah dihitung dengan menambahkan dan mengurangi beberapa deviasi standar dari garis tengah.

Representasi Volatilitas

Saluran Keltner: Saluran Keltner memberikan representasi volatilitas yang lebih mulus, sehingga saluran saluran menjadi kurang responsif. Mungkin lebih cocok untuk trader yang mencari sinyal tren yang lebih jelas.

Bollinger Band: Bollinger Band lebih responsif terhadap perubahan harga yang cepat, karena penggunaan deviasi standar. Hal ini membuat mereka sensitif terhadap lonjakan harga jangka pendek, dan dapat menyebabkan rentang yang sangat lebar. [Lihat tonjolan Bollinger Band pada gambar di atas.]

Interpretasi Sinyal

Saluran Keltner: Saluran Keltner sering digunakan untuk mengidentifikasi arah tren dan potensi breakout saat harga melampaui batas saluran. Trader dapat mengandalkan Saluran Keltner untuk mengonfirmasi tren.

Bollinger Band: Bollinger Band umumnya digunakan untuk mengidentifikasi kondisi overbought dan oversold. Ketika harga menyentuh atau melintasi pita atas, hal ini dapat menunjukkan kondisi overbought, sementara menyentuh atau melintasi pita bawah dapat menunjukkan kondisi oversold.

Mana yang Lebih Baik: Saluran Keltner atau Bollinger Band?

Pilihan antara Saluran Keltner dan Bollinger Bands pada akhirnya tergantung pada gaya dan tujuan perdagangan Anda. Tidak ada jawaban terbaik yang seragam, karena kedua indikator menawarkan wawasan unik tentang volatilitas pasar.

Saluran Keltner lebih disukai oleh trader yang menghargai sinyal tren yang lebih halus dan ingin berfokus pada konfirmasi tren. Indikator dapat menjadi instrumen di pasar yang sedang tren, di mana sinyal breakout yang jelas dicari.

Bollinger Band lebih sulit digunakan untuk menemukan sinyal yang baik, karena ukuran volatilitasnya dapat membuat pita menjadi miring secara signifikan. Oleh karena itu, Bollinger Band lebih cocok untuk pasar yang terikat oleh rentang, dan dapat membantu mengidentifikasi harga yang ekstrem.

Jika Anda sedang mencari tren dan momentum yang terpecah, maka Saluran Keltner akan lebih berguna. Di pasar yang terikat jangkauan, Bollinger Bands dapat membantu menemukan level overbought dan oversold.

Pembatasan Saluran Keltner

Meskipun Saluran Keltner adalah alat analisis teknis yang berharga, Saluran Keltner memiliki serangkaian batasan yang harus diperhatikan oleh trader.

Seperti indikator yang mengikuti tren lainnya, Saluran Keltner dapat menghasilkan sinyal palsu selama periode volatilitas rendah. Trader dapat mengalami whipsaw ketika harga secara singkat melampaui batas saluran sebelum mundur, yang menyebabkan potensi kerugian.

Saluran Keltner juga dianggap sebagai indikator lagging karena mengandalkan data harga historis. Artinya, mereka mungkin tidak memberikan sinyal tepat waktu selama kondisi pasar yang bergerak cepat atau perubahan harga yang tiba-tiba.

Strategi Saluran Keltner mungkin tidak berfungsi dengan baik untuk semua mata uang kripto atau instrumen keuangan. Beberapa aset menunjukkan perilaku harga yang unik, seperti volatilitas ekstrem, yang mungkin tidak selaras dengan karakteristik indikator.

Selain itu, menemukan pengaturan Saluran Keltner terbaik dapat menjadi hal yang menantang. Periode rata-rata bergerak dan pengali yang ideal dapat berbeda untuk setiap trader dan pasar, sehingga memerlukan penyesuaian dan backtesting berkelanjutan.

Terakhir, hanya mengandalkan Saluran Keltner untuk keputusan perdagangan dapat berisiko. Trader sering mempertimbangkan untuk menggabungkan indikator dan pola grafik lain untuk mengonfirmasi sinyal dan mengurangi risiko positif palsu.

Trader harus memahami batasan ini saat memasukkan Saluran Keltner ke dalam strategi perdagangan mereka. Saluran Keltner bukan indikator yang mudah dibobol, dan penggunaannya hanyalah salah satu bagian dari kit alat yang lebih luas dalam analisis teknis.

Kesimpulan

Meskipun Saluran Keltner adalah alat yang berharga bagi trader mata uang kripto, penting untuk memahami keterbatasan mereka. Mereka dapat menghasilkan sinyal palsu di pasar dengan volatilitas rendah, tertinggal selama kondisi yang bergerak cepat, dan memerlukan penyesuaian konstan. Untuk memaksimalkan efektivitasnya, trader harus mempertimbangkan untuk menggabungkan Saluran Keltner dengan indikator dan strategi lain.

#Bybit #TheCryptoArk