Записи прямих етерів Learn: чи призведе інавгурація Трампа до наступного різкого зростання вартості криптовалюти?
У 2024 році припущення про перемогу на виборах Дональда Трампа в США, а також реальна сама перемога були величезними чинниками руху ціни Bitcoin. Однак діяльність сповільнилася, що призвело до його інавгурації та переходу до влади. Його інавгурація визначає сцену як для китової активності, так і для інституційної діяльності.
У вісімнадцятому епізоді прямої трансляції «Навчання 101» ми запитуємо: «Чи буде наступне велике об’єднання «Інавгурація» запалював криптовалюту» Трампа?
Наша серія Learn Live ICYMI містить відгуки про наші прямі трансляції Learn 101, які надають вам комплексні знання та аналітичні дані провідних спеціалістів у галузі криптовалют на випадок, якщо ви пропустите трансляцію.
Приєднавшись до прямої трансляції 14 січня 2025 року, стали двома видатними гостями: Браян, керівник відділу контенту в Santiment, а також Шуньє Ян, керівник відділу деривативного бізнесу та інституційних продажів на Bybit. Згідно з модерацією Sabrina Chua, криптовалютного евангеліста та редактора SEO на Bybit, у цьому епізоді ставиться запитання: «Чи буде інавгурація Трампа ігнорувати наступний великий об’єм криптовалюти?»
Ключові висновки:
Інституційні інвестори — це сьогодні панівні ринкові сили. Роздрібні інвестори реагують на новини про значні зміни цін, але їхній вплив на ринок зазвичай менший, ніж вплив інституційних інвесторів.
Спочатку перемога на виборах Трампа була основним рушійним фактором у зростанні цін на криптовалюту. Однак, здається, інвестори чекають до моменту відкриття, щоб забрати активність.
Монети-меми відставають від циклу Bitcoin. Підвищена активність часто вказує на пік циклу.
Сентименти ринку та ключові розповіді за 2025 рік
З моменту зростання криптовалюти наприкінці 2024 року ціна Bitcoin трохи знизилася. Здається, Інвестори чекають на те, що відбувається після інавгурації Дональда Трампа. Браян на Santiment цитує поширену прислів’я: «Купуйте чутки, продавайте новини». Озираючись на останній рік, багато інвесторів купили криптовалюту в очікуванні великих подій, щоб стати свідком падіння ціни, коли ці події були активовані. Він вірить, що подібний сценарій реалізується зараз — Трамп, який сприймається як прокриптокандидат, створив бичачий настрій, що веде до його виборів. Тепер криптовалютні кити, ймовірно, чекають його інавгурації та оцінюють, чи плавний перехід, перш ніж робити свої наступні рухи.
Брайан підкреслює, що хоча роздрібні трейдери залишаються важливою силою на ринку криптовалюти, інституційна діяльність стала домінуючим рушійним фактором через великий обсяг. Шуньє Ян підтверджує цю точку зору, вказуючи на величезний відкладений попит американських установ на доступ до криптовалютного простору. Дані Bybit відображають цю зміну: за останній рік було відкрито половину інституційних акаунтів, що свідчить про різке зростання інституційних інтересів. Однак багато установ, здається, чекають на ясність від нового американського управління, перш ніж повністю виконувати зобов’язання.
Інституційні переходи та можливості для роздрібного продажу
Інституційна активність часто розглядається як стабілізуюча сила, але масштабні переходи все ще можуть спричинити коливання ціни. Браян підкреслює, що покупки в біткоїні MicroStrategy та його оголошення є ключовими чинниками недавньої цінової дії. Для роздрібних трейдерів ці інституційні зміни створюють можливості, а досвідчені трейдери користуються перевагами продажу паніки, купуючи падіння.
Ян нагадує трейдерам, що криптовалюта, як і будь-який інший клас активів, бачить підвищену роздрібну активність під час коливань цін, зумовлених новинними подіями. Він зазначає, що хоча установи формують довгострокові тренди, на короткострокові рухи все ще сильно впливає роздрібна торгівля.
Solana проти Ethereum: Зміна ринкової динаміки
Торгова активність Solana залишається сильною, і деякі вважають її потенційним конкурентом Bitcoin. Січень пояснює триваючі проблеми Ethereum з рішеннями рівня 2, яких Solana значною мірою уникнула. Він вважає, що потенціал зростання Solana тепер може бути сильнішим за Ethereum.
Однак Брайан орієнтується на більш збалансований погляд. Він визнає, що хоча Ethereum історично домінує з точки зору проєктів, побудованих на його мережі, за останні шість місяців активність на Ethereum знизилася на 10%, а Solana зросла на 3%. Це свідчить про зміну, але він стверджує, що обидві мережі залишаються життєздатними в довгостроковій перспективі.
Монети-меми та сигнали ринкового циклу
Брайан зауважує, що монети-меми зазвичай об’єднуються в кінці ринкового циклу. Оскільки Bitcoin досягає піку, інвестори часто перетворюють прибутки на монети-меми, створюючи сильний індикатор для аналітиків, що відстежують топи циклів. Якщо Bitcoin зросте наступного тижня після інавгурації Трампа, Брайан очікує, що монети-меми наслідуватимуть цей приклад. Однак він попереджає, що ця зміна також свідчить про підвищений ринковий ризик.
Показники та стратегія інвесторів MVRV
Наразі ринкова вартість реалізованої вартості (MVRV) є негативною, тобто багато інвесторів мають криптовалюту збитком. Браян пояснює, що це є показником ймовірності — короткострокове MVRV є від’ємним, але більшість активів залишаються позитивними протягом 365 днів MVRV. Він рекомендує інвесторам вирішувати, чи вони ведуть короткострокову угоду, чи довгострокову угоду, перш ніж робити будь-які зміни.
Аналітика на основі даних у нових криптовалютних секторах
Shunyet Jan помічає, що рухи на ринку криптовалюти, які керуються ШІ, віддзеркалюють реальну активність, як і раунд монети-мему. Однак він вважає, що хоча багато проєктів, пов’язаних зі ШІ, можуть злетіти, деякі з них можуть вижити та процвітати. Увага має вирішальне значення для інвесторів, які керують цим простором.
Браян пропонує спосіб розрізнити проєкти ШІ, які є лише тенденціями, і проєкти з реальним потенціалом, аналізуючи їхні ринкові капітали. Йому подобається поточний шІ-бум у технологічному бумі наприкінці 1990-х років, у якому з’явилася незліченна кількість стартапів, але лише невелика кількість досягла довгострокового успіху.
Січень наголошує на необхідності використання криптоторгівельних і аналітичних інструментів, порівнюючи їх незамінність із незамінністю сучасного Інтернету. Трейдери, які ігнорують передові інструменти, так само, як ті, хто не використовують інтернет-ризик, можуть непросто дотримуватися ринку. Він підкреслює дедалі більшу кількість наявних інструментів і перебуває на стадії розробки, підкреслюючи їхню важливість для інвесторів.
Браян погоджується з тим, що торгові інструменти на основі ШІ забезпечують ефективність і швидкість, допомагаючи трейдерам приймати більш обґрунтовані та своєчасні рішення.
Обговорюючи глобальну токенізацію, Ян підкреслює важливу роль, яку установи відіграють у формуванні цього тренду. Він відзначає зростання інтересу до стейблкоїнів, які приваблюють більш традиційних інвесторів. Ці активи слугують системою безпеки під час падіння ринку, що робить їх все більш привабливими в міру розвитку ринку.
Ризики й виклики
Нещодавно активність кита сповільнилася, що може бути сигналом для обережності. Брайан зазначає, що з меншою активністю китів ринок стає більш тендітним, оскільки менші інвестори мають більший вплив на рух цін. Однак кити можуть знову увійти в будь-який час, швидко відновивши контроль і змінивши ринкову динаміку.
Напередодні спекуляція залишається ключовим фактором формування ринкових ризиків. Січень зазначає, що хоча HODLers шукають проєкти, які приносять реальну цінність екосистеми, спокуси більш зосереджені на настрої на ринку та короткострокових прибутках.
Ілон Маск, найбагатша людина у світі, — це відомий кита, який запустив кілька монет-мемів. Брайан підкреслює, що роздрібні трейдери ретельно слідкують за Маском, часто торгуючи на основі його публікацій у соціальних мережах. Незважаючи на те, що це може призвести до волатильності, участь Маска в криптовалюті загалом була позитивною, привертаючи більше уваги до простору та збільшуючи участь інвесторів.
Прикінцеві думки
У цьому навчальному курсі 101 з’явилася цінна інформація про те, чи може інавгурація Трампа стати причиною наступного великого об’єму криптовалюти. Оскільки ринок орієнтується на незафіксованій території, інвестори повинні збалансувати можливості з ризиками, залишаючись у курсі й адаптовуючись. Оскільки інституційні інтереси зростають, монети-меми відновлюються, а тенденції на основі штучного інтелекту формують ландшафт, 2025 рік стане ключовим роком для криптовалюти. Незалежно від того, чи реалізується об’єм, одна річ очевидна — ті, хто випереджає тенденції, матимуть найкращий шанс отримати вигоду від наступного великого руху ринку.
#LearnWithBybit