Токен Ondo US Dollar Yield (USDY) и как он работает
Стейблкоины, которые являются криптоактивами, привязанными к крупному фиатному активу, приобрели огромную популярность и помогают инвесторам справиться с типичной волатильностью рынка. В течение многих лет криптовалюты стейблкоина использовались для оплаты, хранения основной стоимости, B2B-транзакций и многого другого. Однако традиционные стейблкоины всегда не могли приносить доход. Эти активы фиксируются по определённой ставке (например, $1), и из-за инфляции они не защищают от эрозии стоимости ваших средств.
По этой причине доходные стейблкоины за последние несколько лет стали притягиваться. Эти «новые поколения» стейблкоины, в отличие от традиционных аналогов, не только обеспечивают стабильность ставки, но и генерируют доход, увеличивая инвестиции с течением времени. Одним из ведущих активов среди стейблкоинов с высокой доходностью является доходность в долларах США (USDY), выпущенная компанией Ondo USDY LLC, входящей в состав Ondo Finance (ONDO), поставщика децентрализованных финансовых (DeFi) решений.
USDY — это полностью компонуемый актив, который можно использовать в экосистемах DeFi нескольких блокчейнов. Резервы и выпуск стейблкоина также подлежат строгому регуляторному контролю. USDY является одним из лучших в мире доходных стейблкоинов с точки зрения популярности, регулирования и безопасности.
Ключевые выводы:
USDY — это стейблкоин с высокой доходностью, предлагаемый Ondo USDY LLC от Ondo Finance, который поддерживается казначейскими и банковскими депозитами.
USDY предлагает доходность (рассчитывается ежедневно) и обеспечивает компонуемость, прозрачность, 104%-ное переобеспечение и высокий уровень соответствия нормативным требованиям.
Доход от USDY накапливается на каждую единицу токена, увеличивая его стоимость. В то же время Ondo Finance также предлагает rUSDY — версию стейблкоина для восстановления баланса.
Что такое токен доходности в долларах США (USDY) на Ondo?
Долларный токен доходности США (USDY) — это стейблкоин, приносящий прибыль, предлагаемый Ondo USDY LLC, частью поставщика DeFi-решений Ondo Finance. Стоимость USDY отслеживает стоимость доллара США, а также поддерживается казначейскими счетами и депозитными резервами по спросу. Материнская компания эмитента монет, Ondo Finance, специализируется на институциональных крипторешениях. Цель Ondo — предоставить доступ к финансовым инструментам и инфраструктуре институционального уровня.
USDY был запущен в августе 2023 года. С апреля 2025 года стейблкоин стал доступен на Ethereum (ETH), Solana (SOL), Arbitrum (ARB), Sui (SUI), Aptos (APT), Mantle Network (MNT), Plume Network (PLUME) и Noble — уровне мультичейн-покрытия, который может совпадать с несколькими другими стейблкоинами.
Хотя цена USDY отслеживает доллар США, его ставка обычно несколько выше $1, поскольку к ней добавляется доход, полученный каждой единицей стейблкоина, что увеличивает его номинальную стоимость.
Ондо USDY обеспечен традиционными реальными активами (RWA), в первую очередь казначейскими счетами, хотя часть резервов также может быть представлена банковскими депозитами по требованию. Оба этих типа финансовых активов считаются эквивалентами денежных средств.
Для обеспечения безопасности экосистемы Ondo он поддерживает каждый эквивалент USDY в $100 с резервами на сумму $104, при этом ставка обеспечения постоянно поддерживается на уровне 4%.
Ондо Финансы серьезно относятся к прозрачности USDY. Компания создала механизм деактивации банкротства, где отдельная корпоративная организация контролирует выпуск и надзор за стейблкоином различными способами, включая совет директоров с независимым директором, а также разделение активов и отчётность от Ondo.
USDY — это полностью компонуемый актив, который можно использовать в экосистемах DeFi своих блокчейнов для различных целей, таких как обеспечение, кредитование, займы, доходное фермирование, платежи и торговля деривативами.
Преимущества доходности в долларах США (USDY)
USDY предоставляет держателям несколько значительных преимуществ. Во-первых, она позволяет соответствующим индивидуальным и институциональным инвесторам зарабатывать доход в долларах. Это отличается от традиционных стейблкоинов, которые вообще не предоставляют возможностей для получения прибыли. В то время как другие стейблкоины, приносящие прибыль, также приносят доход держателям, некоторые из них приносят доход в волатильных криптовалютах, а не в высококачественных активах.
Благодаря долларовому колею USDY обеспечивает как доход, так и относительную стабильность. Кроме того, он полностью компонуемый, что создает возможности для использования в различных DeFi-протоколах. USDY доступен на семи блокчейнах и предоставляет доступ к большему количеству DeFi-возможностей, чем большинство стейблкоинов с высокой доходностью.
Монета также может использоваться для пассивного удержания, которая со временем увеличивается в стоимости по мере накопления доходности. USDY представляет собой хорошую возможность для ончейн-инвестирования с низким риском.
Наконец, избыточное обеспечение и поддержка USDY высококачественными активами TradFi, казначейскими векселями и депозитами с спросом делают его одним из самых безопасных стейблкоинов с доходностью на рынке.
Как работает ондо Долларная доходность США (USDY)?
Для получения USDY физические и институциональные лица должны пройти процесс адаптации, во время которого они предоставляют соответствующие документы, удостоверяющие личность, юридические и налоговые документы. Ондо усердно работает над проверкой клиентов (KYC) и борьбы с отмыванием денег (AML), чтобы соблюдать законы США о ценных бумагах, Закон об инвестиционных компаниях 1940 года и другие соответствующие нормативные требования.
Жители США и Великобритании не могут подать заявку на покупку USDY, хотя вы можете иметь право на покупку, если являетесь гражданином США или Великобритании и проживаете за границей.
Если ваша заявка одобрена, вы можете получить USDY через 40–50 дней после даты первоначального депозита, хотя вы начнете зарабатывать доход с первого дня инвестиций. Минимальная сумма инвестиций или погашения составляет $500. USDY можно купить в Ondo с помощью USDC стейблкоина. Денежные переводы в долларах США также поддерживаются на сумму более $100 000.
Погашение производится только в долларах США на банковские аккаунты за пределами США. Вы можете получить USDY в любое время, а стандартный срок получения средств составляет около 2–3 рабочих дней с даты запроса.
Доходность USDY начисляется ежедневно. Доходность стейблкоина структурирована таким образом, чтобы не нести никаких федеральных налоговых обязательств США. Он не взимает комиссии за исполнение или управление доходностью USDY. Однако компания получает доход от части прибыли, полученной от базовых активов, обеспечивающих USDY.
USDY и rUSDY
Как отмечалось ранее, доходность USDY начисляется на каждую единицу токена. Таким образом, стоимость одного USDY обычно превышает $1. Например, средняя стоимость USDY на момент написания этой статьи (30 апреля 2025 года) составляет $1,11.
Для инвесторов, которые предпочитают фиксированную ставку $1 для стейблкоина, Ondo предлагает версию восстановления под названием rUSDY. Доходность rUSDY выплачивается вашему кошельку в виде дополнительных токенов за счёт увеличения поставок криптовалюты, в то время как основной капитал остается на уровне (или очень близко к) $1. Это называется возобновлением. USDY и rUSDY можно свободно конвертировать друг между собой.
Переработанная версия монеты может быть полезна тем, кому необходимо обеспечить стабильность ставки (например, для B2B-платежей с согласованными контрактными суммами), а также получать доход от инвестиций.
Где купить доход в долларах (USDY)
USDY можно купить на спотовом рынке Bybit в виде своп-пары со стейблкоином USDT.
Заключение
USDY может похвастаться множеством преимуществ для инвесторов: доходность от высококачественных традиционных активов с низким риском, широкое мультичейн-покрытие, соответствие нормативным требованиям, прозрачность, компонуемость и стабильность ставки. Сочетание всех этих преимуществ на криптовалютном рынке встречается довольно редко, и сообщество инвесторов определенно обращает внимание на следующее: По состоянию на конец апреля 2025 года USDY уже занимает третье место в рейтинге стейблкоинов с высокой доходностью по рыночной капитализации.
Поскольку ниша стейблкоинов с высокой доходностью расширяется, преимущества USDY, вероятно, принесут дополнительный интерес как среди институциональной аудитории, так и среди лиц, желающих получить доступ к высококачественным криптовалютным продуктам институционального уровня.
#LearnWithBybit