Традиционные финансовые CFD против Традиционных финансовых бессрочных контрактов на Bybit: Понимание основных различий

Bybit теперь предлагает два различных способа торговать традиционными финансовыми активами, не владея ими. На первый взгляд, традиционные финансовые CFD (контракты на разницу цен) и традиционные финансовые бессрочные контракты выглядят похоже: оба используют обеспечение в USDT и оба обеспечивают доступ к акциям, индексам и товарам. Однако это не один и тот же продукт под разными названиями. 

Два инструмента построены на принципиально разных инфраструктурах и работают в соответствии с различными торговыми механизмами. Понимание этих различий является первым шагом к выбору продукта, который подходит вашей Стратегия.

Ключевые выводы

• TradFi CFD и TradFi Бессрочные контракты позволяют спекулировать традиционными финансовыми активами с использованием USDT, но они работают на принципиально разных инфраструктурах.

• CFD работают на специализированной брокерской платформе с исполнением на основе лотов и ежедневными своп-Комиссии. Бессрочные контракты полностью интегрированы в систему деривативов Bybit и используют Ставка финансирования.

• CFD подходят для свинг-трейдеров и пользователей традиционных брокеров, которые предпочитают рынки 24/5. Бессрочные контракты подходят для крипто-нативных трейдеров, скальперов и тех, кто хочет иметь круглосуточный доступ к рынку.

Что такое TradFi CFD на Bybit?

Контракт на разницу цен (CFD) — это Деривативный инструмент, который позволяет получать прибыль от изменения Цена без владения Базовый актив. Когда вы Купить или Продать CFD, вы соглашаетесь обменять разницу в Цена актива между Время открытия Контракт и Время его Закрыть.

На Bybit TradFi CFD работают на специализированном торговом интерфейсе, который ведет себя как традиционный Форекс или CFD брокер. Баланс аккаунта отслеживаются в единой внутренней единице отображения, а Сделки Исполнено с использованием стандартных размеров лотов. Использован обеспечение — это USDT, который связывает знакомый брокерский формат с криптоинфраструктурой.

Это делает TradFi CFD естественным выбором для трейдеров, которые уже имеют опыт работы на брокерских платформах и хотят применять эти знания в экосистеме Bybit.

Что такое TradFi Бессрочные контракты на Bybit?

Бессрочный контракт — это Тип Фьючерсные контракты без Дата истечения срока действия. Он отслеживает Цена Базовый актив бесконечно, при этом механизм Ставка финансирования поддерживает Цена контракта в соответствии с Цена индекса.

TradFi Бессрочные контракты применяют эту крипто-нативную структуру к традиционным финансовым активам, таким как акции, индексы и сырьевые товары. На Bybit они полностью интегрированы в основной интерфейс Деривативы и следуют тем же Торговый движок, структуре реестра и правилам кросс-маржи или портфельной маржи, что и стандартные криптовалютные фьючерсные пары, такие как USDT Perpetual.

Для трейдеров, уже Активный на платформе деривативов Bybit, TradFi Бессрочные контракты не требуют переключения платформы. Инструменты, маржинальная система и структура Комиссии идентичны тем, что они уже Использовать.

Ключевые различия между TradFi CFD и TradFi Бессрочные контракты

Инфраструктура продукта и торговый интерфейс

TradFi CFD работают на специализированных страницах CFD Bybit. Инфраструктура отражает традиционную брокерскую деятельность: Баланс аккаунта используют единую внутреннюю единицу отображения, а Ордера размещаются в стандартных размерах лотов. Опыт разработан так, чтобы быть знакомым трейдерам, приходящим с обычных платформ Форекс или CFD на акции.

TradFi Бессрочные контракты, напротив, находятся в основном интерфейсе Деривативы Bybit. Они разделяют ту же систему Торговый движок, структуру реестра и маржинальную систему, что и Все другие криптовалютные Фьючерсы на платформе. Трейдер, который знает, как управлять Позиция USDT Perp, найдет механику идентичной.

Торговые часы

TradFi CFD Доступно 24 часа в сутки, 5 дней в неделю — с Понедельник по Пятница — в соответствии с традиционными рыночными конвенциями. Торговля Остановить в выходные дни, когда базовые финансовые системы Закрыто.

TradFi Бессрочные контракты предлагают непрерывную торговлю 24/7. Это имеет значение, когда важные новости появляются в нерабочее Время стандартных рыночных часов. Трейдеры могут реагировать на корпоративные события, геополитические Событие или шоки предложения сырьевых товаров в Суббота днем, задолго до открытия традиционных Биржа в Понедельник утром.

Затраты на удержание: своп-Комиссии против Ставка финансирования

Два продукта обрабатывают затраты на удержание Позиция на ночь совершенно разными способами.

TradFi CFD Использовать своп-Комиссии. Если вы удерживаете Позиция после Время сервера брокера — обычно 00:00 — вам взимается или начисляется ежедневная своп-Комиссия, рассчитанная в пунктах или Процент. В определенный день недели применяется 3-дневная ставка свопа для покрытия периода закрытия на выходные, когда рынки Неактивный, но Позиция остаются открытыми.

TradFi Бессрочные контракты Использовать механизм крипто-Ставка финансирования. Держатели Лонг и Шорт Позиция платят или Получить Комиссия за финансирование через запланированные интервалы, обычно каждые несколько часов. Этот процесс поддерживает цену дериватива в соответствии с Цена индекса и полностью отражает то, как работают стандартные крипто-Бессрочные контракты.

Структуры Комиссии

TradFi CFD предлагают два режима аккаунта. В Режиме без Комиссия прямая комиссия не взимается — вместо этого стоимость встроена в спред между ценой Купить и Продать. В Режиме с Комиссия применяется фиксированная плата за торгуемый лот. Для акций это 0,02 доллара за лот при минимальной комиссии за ордер в размере 0,20 доллара.

TradFi Бессрочные контракты Использовать стандартную модель Комиссия мейкера/Тейкер Bybit, ту же структуру, которая применяется ко всем криптовалютным деривативам на платформе. Любые скидки на Уровень VIP, накопленные благодаря вашей Торговая активность деривативной торговли, применяются Автоматически.

Кредитное плечо

TradFi CFD обычно ограничивают кредитное плечо примерно в 5 раз для стандартных фондовых продуктов, что согласуется с традиционными брокерскими параметрами риска.

TradFi Бессрочные контракты Использовать динамическую модель лимита риска Кредитное плечо, допускающую более высокие лимиты кредитного плеча, которые корректируются в зависимости от Размер позиции. Структура идентична системе кредитного плеча криптофьючерсов Bybit.

Сводка сравнения

Какой продукт подходит вам?

Оба инструмента достигают одной и той же цели: Обеспеченные USDT вложения в традиционные финансовые Активы. Правильный выбор зависит от вашего ритма торговли, знакомства с платформой и ваших предпочтений в управлении затратами на позиции.

TradFi CFD могут подойти вам лучше, если вы:

• Свинг-трейдер, удерживающий позиции в течение нескольких дней, который может планировать прогнозируемые расходы на свопы.

• Традиционный трейдер CFD или Форекс, уже привыкший к брокерским платформам и исполнению на основе лотов.

• Пользователь MetaTrader, ищущий знакомый интерфейс в Bybit.

• Держатель многодневной позиции, которому нужны четкие плановые расчеты стоимости удержания.

• Трейдер, ищущий структурированный ввод ордеров на основе лотов, а не на основе контрактов.

TradFi Бессрочные контракты могут подойти вам лучше, если вы:

• Крипто-нативный трейдер, уже использующий интерфейс Деривативы Bybit, который хочет получить доступ к традиционным активам без переключения платформ.

• Дей-трейдер или скальпер, который извлекает выгоду из модели комиссий тейкера/мейкера и скидок уровня VIP.

• Трейдер выходного дня, который хочет иметь возможность действовать на основе свежих новостей до открытия традиционных рынков.

• Пользователь Маржа портфеля консолидирующий несколько позиций по деривативам в рамках одной маржинальной системы.

• Трейдер, ищущий более высокие варианты кредитного плеча с помощью динамической модели ограничения риска.

• Пользователь, который хочет круглосуточный доступ к традиционным ценам активов без еженедельного разрыва.

Заключение

TradFi CFD привносят традиционную брокерскую механику криптопользователям: исполнение на основе лотов, затраты на удержание на основе свопов и специальный брокерский интерфейс. TradFi Бессрочные контракты применяют криптографическую инфраструктуру к традиционным финансовым активам: бессрочные Ставки финансирования, динамическое кредитное плечо и полная интеграция с существующей экосистемой деривативов Bybit.

Ни один из продуктов не обладает по своей сути превосходством. Решение сводится к торговой среде, в которой вам наиболее комфортно, и подходу к управлению позициями, который соответствует вашей стратегии. Если вы предпочитаете структуру традиционных брокерских платформ, TradFi CFD обеспечат вам знакомую Главную. Если вы уже работаете в системе деривативов Bybit, Бессрочные контракты TradFi расширят эту систему, чтобы охватить и традиционные рынки.

#LearnWithBybit