SwapX (SWPX): Будущее предоставления ликвидности на Sonic
В середине февраля 2025 года президент Аргентины Хавьер Милей опубликовал твит, продвигающий ранее неизвестную криптовалюту Libra (LIBRA) на основе Solana (SOL), которая вызвала значительный рост цены от фракций цента до более $5 в течение нескольких часов после этого твита. Создатели токена, которые контролировали 70% предложения, быстро продали свои активы на пике, что привело к падению цены менее чем до $1 в течение нескольких часов. Примерно через пять часов после первой публикации Милей удалил свою публикацию, отстранившись от проекта по мере распространения обвинений в ковровом тяге.
Токен LIBRA ещё больше подорвал репутацию Solana, которая уже подорвалась из-за многочисленных сомнительных мем-коинов на Solana, что усугубляет снижение SOL. Объявление президента США Дональда Трампа о включении SOL в предлагаемый стратегический список активов криптовалютных резервов США помогло смягчить снижение, но ущерб уже был причинен.
На фоне репутационных проблем Solana разработчики и децентрализованные операторы приложений (DApp) активно ищут альтернативы, и многие обращаются к Sonic (S), ребрендингу Fantom (FTM), сети, которая также отличается высокой производительностью и выгодой, а также совместимостью с виртуальной машиной Ethereum (EVM) и, что важно, отсутствием изображения мошеннического гнезда.
Среди многих DApp, использующих Sonic, — SwapX (SWPX), децентрализованная биржа (DEX), которая предлагает ряд инновационных функций, включая предоставление концентрированной ликвидности (CL), модульные плагины для дополнительной функциональности, автоматизированное управление ликвидностью, удобное извлечение аккаунтов и многое другое.
Ключевые выводы:
SwapX — это платформа DEX на основе Sonic, которая предлагает ряд пулов ликвидности и продуктов — стандартные пулы AMM, оптимизированные для волатильных или стабильных активов, пулы CL и пулы CL с механизмом автоматического распределения ценового диапазона.
Нативная криптовалюта SwapX, SWPX, используется для управления и различных типов выплат наград, таких как доход от фермерства для предоставления ликвидности, еженедельные награды и эйрдропы.
Что такое SwapX?
SwapX (SWPX) — это платформа DEX, построенная на блокчейне Sonic Уровень 1, которая предлагает эффективные, удобные и гибкие торговые решения для трейдеров криптотокенов и поставщиков ликвидности. SwapX использует преимущества скорости и стоимости Sonic, чтобы предлагать более дешевые транзакции и почти немедленные расчёты, которые являются важными факторами для пользователей DEX.
Проект SwapX внедрил несколько функций и сервисов для удовлетворения потребностей токенов-обменников и поставщиков ликвидности на всех уровнях знаний.
Механизм исполнения SwapX работает на платформе Algebra Integral — децентрализованном поставщике финансовых (DeFi) технологий, предлагающем набор автоматизированных решений для маркет-мейкеров (AMM). В SwapX DEX интегрирован механизм V4 от Algebra Integral — модульная архитектура, которая позволяет биржам использовать настраиваемые плагины для дополнительной функциональности. Плагины SwapX поддерживают модульные обновления и расширяют возможности платформы, добавляя новые сервисы, не нарушая основной деятельности.
Приоритет ликвидности и безопасности
SwapX предлагает CL-пулы Uniswap (UNI) v3, которые позволяют поставщикам ликвидности вносить средства в определённые ценовые диапазоны. Платформа также поддерживает автоматизированное управление ликвидностью (ALM), поэтому пользователи могут добавлять один токен в пулы ликвидности (вместо внесения пары токенов). Он также устраняет необходимость активного мониторинга позиций провайдерами ликвидности.
SwapX гордится своей надёжной работой, которая обеспечивает общую безопасность, ограничивая непосредственную обработку средств пользователей, тем самым сводя к минимуму риск потенциальных уязвимостей. Платформа также использует тщательно проверенные смарт-контракты для обеспечения максимальной защиты пользователей.
Ещё одной инновационной функцией SwapX является абстракция аккаунта (AA), которая упрощает аутентификацию пользователей, предоставляя доступ через электронную почту или аккаунт Google. Вместо того чтобы полагаться только на приватные ключи, AA использует смарт-контракты для управления аккаунтами, что ещё больше повышает безопасность.
Проект SwapX не связан с более ранней (и, в основном, ненадёжной) платформой агрегатора BSCEX AMM, которую иногда называли BSCEX SwapX.
Почему Sonic?
Выбор блокчейна Sonic от SwapX не является случайным. За последние несколько месяцев сеть первого уровня набирает популярность благодаря своим великолепным техническим характеристикам, низким расходам на транзакции и безмошеннической репутации.
В декабре 2024 года Sonic, ребрендинг более популярного блокчейна Fantom (FTM), запустила мейннет. Сеть Sonic может похвастаться пропускной способностью до 10 000 TPS и временем завершения менее секунды. В отличие от Solana, Sonic также совместима с EVM.
В феврале 2025 года DeFi-активность на Sonic начала расти, при этом некоторые новые действия были вызваны трудностями Solana и поиском менее противоречивой платформы для хостинга.
Некоторые протоколы DeFi, основанные на Solana, например Shadow (SHADOW), Metropolis (METRO) и SwapX, продемонстрировали рост цен на токены примерно в середине февраля. Однако к началу марта многие токены вышли за пределы высоких уровней, до которых они быстро выросли.
Ключевые функции SwapX
Плагин YieldSync
Мы отметили выше, что плагины являются одной из основных функций SwapX, что позволяет расширить базовые функции AMM. Пожалуй, наиболее важным из этих плагинов является функция YieldSync.
Этот плагин, созданный совместно разработчиками SwapX и Algebra Integral, расширяет пулы ликвидности, содержащие активы, приносящие доход, такие как токены для ликвидного стейкинга (LST) и токены для ликвидного восстановления (LRT). Она перенаправляет часть доходности этих токенов в стимулы, которые стимулируют голосование в системе управления платформы.
Этот процесс увеличивает общие награды для поставщиков ликвидности и делает пулы более привлекательными, что привлекает больше ликвидности и повышает эффективность пулов.
Концентрированная ликвидность
CL, ещё одна ключевая функция SwapX, позволяет поставщикам ликвидности вносить средства в определённых ценовых диапазонах для оптимизации использования ликвидности. Модель CL, впервые представленная Uniswap v3, может обеспечить большую прибыль и более эффективное использование капитала, чем стандартная настройка AMM, при которой внесённая ликвидность распределяется по всему ценовому диапазону в пуле.
Также следует отметить, что хотя предоставление ликвидности на основе CL может быть очень прибыльным, оно требует активного управления и является более сложным, чем стандартная модель AMM.
Пулы ликвидности
SwapX предлагает четыре различных типа пулов ликвидности: классический волатильный AMM, классический стабильный AMM, CLAMM и однотокенные пулы, предлагаемые в партнёрстве с поставщиком стратегий ликвидности ICHI.
Классическая волатильная AMM основана на постоянной формуле продукта, которая корректирует обменный курс на основе спроса и предложения, что подходит для волатильных криптоактивов. В этих пулах взимается комиссия за обмен в размере 1%.
В Classic Stable AMM (sAMM) используется формула постоянной суммы, которая минимизирует проскальзывание и влияние на цену, что делает его лучшим для стабильных или хорошо связанных пар активов. Комиссия за обмен этих пулов составляет всего 0,01%.
Концентрированный AMM ликвидности (CLAMM) позволяет поставщикам ликвидности устанавливать предпочтительные ценовые диапазоны пула. Комиссии динамически корректируются в зависимости от рыночных условий. В зависимости от предпочтений провайдеры ликвидности также могут установить фиксированную комиссию.
Пулы МКГI позволяют поставщикам ликвидности вносить один токен в паре с другим токеном для получения прибыли с помощью функции ALM, описанной ниже. Пул гарантирует, что внесённый токен поддерживает вес пары на уровне 65–95%. Вся ликвидность в хранилищах МКГI остается в основном пуле ликвидности и соответствует тем же правилам комиссии за обмен, что и для других пулов.
Автоматическое управление ликвидностью
Ранее мы упоминали функцию ALM от SwapX, которую используют пулы ICHI. По сути, ALM от SwapX помогает поставщикам ликвидности в CL-пулах автоматизировать процесс корректировки ликвидности в определённых ценовых диапазонах. Это снижает необходимость в постоянном мониторинге и ручных настройках, что является одним из основных недостатков стандартной модели CL. ALM стремится максимизировать доходность, удерживая ликвидность в пределах прибыльных ценовых диапазонов. Другими словами, ALM от SwapX можно описать как «автопилотный» режим для предоставления концентрированной ликвидности.
Что такое криптотокен SwapX (SWPX)?
Нативный токен SwapX SWPX — это актив ERC-20, выпущенный в сети Sonic.ERC-20 Его основная функция — облегчить голосование по управлению на платформе. Держатели SWPX могут заблокировать свои средства и получить veSWPX — актив NFT, который предоставляет право на участие в ончейн-голосовании, а также право голоса наряду с наградами за фермерство. Кроме того, veSWPX позволяет получать еженедельные награды за комиссии за своп и вознаграждения за голосование. Квалифицированные пользователи также могут получить токен через эйрдропы.
Максимальная эмиссия SWPX составляет 123 миллиона, а общая эмиссия — более 58 миллионов, из которых около 14,44 миллиона находятся в обращении. Максимальный лимит предложения токена составляет 123 миллиона. По данным CoinGecko, по состоянию на 14 марта 2025 года токен торгуется по цене $0,30 и имеет рыночную капитализацию $4,44 миллиона.
Заключительные мысли
SwapX входит в число новых DeFi-платформ, использующих преимущества недавней популярности, технической эффективности и низких расходов блокчейна Sonic. Имея множество опционов для трейдеров на всех уровнях опыта, SwapX может стать значительным игроком, по крайней мере, в экосистеме Sonic.
SwapX может предложить вам как базовые токены, так и более продвинутые стратегии, такие как ликвидность на основе CL и ALM.
#LearnWithBybit