Hyperliquid: Высокая пропускная способность и низкие затраты
Децентрализованные биржи (DEX) стали популярной альтернативой централизованным биржам (CEX) на криптовалютном рынке. Эти платформы предлагают пользователям повышенную безопасность, прозрачность и контроль над своими активами, но они также сталкиваются с проблемами, связанными с масштабируемостью и экономичностью.
Hyperliquid стала потенциальным решением, которое предлагает более высокую пропускную способность при более низких затратах, чем другие DEX. В этой статье мы изучим основные функции Hyperliquid, изучим подход к решению ключевых DeFi-задач и узнаем, как она прокладывает путь к более эффективной торговле в экосистеме DeFi.
Ключевые выводы:
Hyperliquid — это децентрализованная бессрочная биржа, построенная на собственном высокопроизводительном блокчейне первого уровня.
Он обеспечивает быструю и недорогую торговлю бессрочными фьючерсами с полной прозрачностью и производительностью ончейна, сравнимыми с централизованными биржами (CEX).
Что такое Hyperliquid?
Hyperliquid — это децентрализованная бессрочная биржа, построенная на собственном высокопроизводительном блокчейне первого уровня. Он обеспечивает быструю и недорогую торговлю бессрочными фьючерсами с полной прозрачностью и производительностью ончейна, сравнимыми с централизованными биржами.
История гиперликвидности
Hyperliquid была основана одноклассниками из Гарварда Джефом (Яном) и iliensinc, которые имеют большой опыт работы с такими высокочастотными торговыми фирмами, как HRT и Citadel. Их богатый опыт в маркет-мейкинге и высокочастотной торговле способствовал развитию Hyperliquid.
Hyperliquid появилась в результате осознания основателями того, что существующие DEX были ограничены проблемами ликвидности и высокими затратами на транзакции. Поэтому они стремились создать платформу, которая могла бы объединить эффективность CEX с неотъемлемыми преимуществами децентрализованного финансирования (DeFi).
В июне 2023 года Hyperliquid запустила свою мейннет-сеть и достигла быстрого успеха. В течение шести месяцев платформа превзошла все остальные бессрочные DEX по торговому объёму и привлекла более 1000 новых пользователей в день, чтобы стать лидером в сфере DeFi.
Чего стремится достичь Hyperliquid?
Цель Hyperliquid — решить несколько важных проблем в текущей экосистеме DeFi.
Пробел в эффективности: Hyperliquid устраняет разрыв между централизованными и децентрализованными торговыми платформами, предлагая производительность, подобную CEX, и преимущества DEX.
Фрагментация ликвидности: Платформа концентрирует ликвидность и снижает спред на нескольких небольших биржах, обеспечивая более глубокий торговый объём.
Расходы на транзакции: Благодаря оптимизированному дизайну смарт-контрактов и эффективному сопоставлению ордеров Hyperliquid значительно снижает торговые комиссии пользователей и расходы на газ.
Ограниченные торговые опционы: Уделяя особое внимание торговле бессрочными фьючерсами с продвинутыми типами ордеров и кредитным плечом до 50x, Hyperliquid расширяет спектр торговых стратегий, доступных для участников DeFi.
Проблемы с масштабируемостью: Архитектура Hyperliquid обрабатывает большие торговые объёмы и частые обновления ордеров, тем самым устраняя ограничения масштабируемости многих существующих DEX.
Проблемы с прозрачностью: Выполнение всех операций в сети гарантирует, что каждая транзакция полностью видна и поддаётся верификации. Это функция, которой часто не хватает в CEX.
Как работает Hyperliquid?
Hyperliquid работает на блокчейне первого уровня, специально созданном для высокопроизводительной торговли.
Настраиваемый блокчейн уровня 1: Благодаря языку программирования Rust блокчейн Hyperliquid обрабатывает до 100 000 ордеров в секунду. Такая высокая пропускная способность необходима для обработки больших объёмов быстрых транзакций, типичных для высокочастотной торговли.
Консенсус HyperBFT: Алгоритм консенсуса Hyperliquid обеспечивает обработку транзакций с низкой задержкой и высокой пропускной способностью. Получающиеся в результате почти моментальные торговые расчёты противоречат скоростям, характерным для CEX.
Книга ордеров в сети: Все ордера, отмены и сделки исполняются и записываются в сети для обеспечения полной прозрачности. Эта функция отличает Hyperliquid от других бирж, которые используют книги ордеров вне сети .
Децентрализованный клиринговый центр: Hyperliquid управляет балансом маржи и позициями пользователей с помощью децентрализованной системы, поддерживающей кросс-маржинальную и изолированную маржинальную торговлю.
Система Oracle: Валидаторы публикуют спотовые цены на крупных криптовалютных биржах каждые три секунды, обеспечивая актуальное ценообразование и расчёт маржи на платформе Hyperliquid.
Мост EVM: Hyperliquid интегрирует мост виртуальной машины (EVM) Ethereum, чтобы обеспечить беспрепятственную передачу активов между сетями на основе Ethereum и блокчейном первого уровня Hyperliquid.
Особенности Hyperliquid
Hyperliquid предлагает ряд инновационных функций, которые обеспечивают удобство как для трейдеров, так и для маркет-мейкеров. Давайте подробно рассмотрим каждую из этих функций.
Гиперликвидная торговля
Hyperliquid Trade устанавливает новый стандарт для DEX, предлагая опыт, который сравняется с централизованными платформами. Трейдеры могут получить доступ к удобной книге ордеров для торговли на споте и бессрочных фьючерсах, что позволяет легко реализовывать сложные торговые стратегии.
Помимо базовых рыночных и лимитных ордеров пользователи могут размещать условные ордера, предоставляя им беспрецедентный контроль над своими торговыми стратегиями. Ценовые графики платформы в реальном времени и инструменты визуализации глубины рынка предоставляют трейдерам информацию, необходимую для быстрого принятия обоснованных решений.
Благодаря доступу к более чем 20 базовым активам и кредитному плечом до 50x, Hyperliquid Trade подходит для тех, кто ищет возможности с более высоким риском и высоким доходом. Благодаря исполнению ордеров с низкой задержкой сделки обрабатываются почти мгновенно, что является важнейшим фактором на быстро меняющихся рынках.
Склады Hyperliquid
Хранилища Hyperliquid представляют собой революционный подход к предоставлению ликвидности в DeFi-пространстве. Хранилище провайдеров гиперликвидности (HLP) — это отличительная особенность, поскольку оно демократизирует маркет-мейкинг, позволяя розничным пользователям участвовать в деятельности, обычно зарезервированной для крупных организаций.
Пользователи могут вносить активы в эти хранилища, чтобы поддерживать торговые пары и становиться поставщиками ликвидности. Инновации подхода Hyperliquid заключаются в использовании автоматизированных стратегий маркет-мейкинга для оптимизации прибыли для этих поставщиков. Теперь даже пользователи, не владеющие глубокими знаниями о маркет-мейкинге, могут потенциально получать доход от внесённых активов.
Управление рисками является важнейшим фактором при проектировании этих хранилища. Встроенные функции защищают участников хранилища от экстремальных движений рынка, обеспечивая дополнительный уровень безопасности, который часто отсутствует в других DeFi-протоколах.
Портфель Hyperliquid
Управление разнообразным портфелем криптовалют может быть сложной задачей. Однако функция портфеля Hyperliquid упрощает этот процесс. Этот комплексный инструмент управления аккаунтом позволяет отслеживать открытые позиции и балансы аккаунтов в режиме реального времени, предоставляя пользователям мгновенный снимок их торговой деятельности.
Одним из выдающихся аспектов функции портфеля являются интегрированные инструменты управления рисками. Пользователи могут устанавливать уровни стоп-лосса и тейк-профита непосредственно в портфеле, гарантируя постоянный контроль над рисками.
Приглашения на Hyperliquid
Признавая силу роста сообщества, Hyperliquid внедрила инновационную Реферальную программу. Эта функция стимулирует привлечение пользователей, позволяя существующим пользователям зарабатывать процент от торговых комиссий, взимаемых их рефералами.
В Реферальной программе используется многоуровневая система вознаграждений, основанная на количестве реферальных пользователей. Эта система поощряет активных участников сообщества вводить больше крупных трейдеров на платформу, создавая благоприятные циклы роста и ликвидности.
Hyperliquid предоставляет простые реферальные ссылки и комплексную панель отслеживания, чтобы процесс рефералов был максимально простым. Такая прозрачность позволяет пользователям отслеживать реферальные показатели и прибыль в режиме реального времени.
Точки гиперликвидности
Бонусные очки Hyperliquid — это инновационная программа лояльности, которая награждает активных пользователей и повышает вовлеченность платформы. Эта функция позволяет поставщикам и пользователям ликвидности зарабатывать очки в зависимости от торгового объёма и предоставления ликвидности.
Трейдеры могут обменивать накопленные баллы на ощутимые привилегии, такие как скидки на торговые комиссии, что даёт им финансовый стимул для сохранения активности на платформе. В будущем очки также могут предоставить доступ к эксклюзивным функциям или даже сыграть роль в управлении платформой, что потенциально даёт возможность долгосрочным пользователям заявить о развитии Hyperliquid.
Как использовать Hyperliquid
Ниже представлено пошаговое руководство по использованию Hyperliquid.
Шаг 1. Подключите кошелёк Начните с подключения совместимого кошелька Web3 (например, MetaMask) к платформе Hyperliquid.
Шаг 2. Мостик активов Используйте мост EVM для перевода активов из сетей на основе Ethereum (например, Arbitrum или Ethereum) в блокчейн первого уровня Hyperliquid.
Шаг 3. Изучите интерфейс Ознакомьтесь с удобным интерфейсом Hyperliquid и ознакомьтесь с различными рынками и доступными торговыми парами.
Шаг 4. Размещение ордеров Выберите предпочтительную торговую пару и отправьте ордера на покупку или продажу. В зависимости от стратегии можно размещать рыночные, лимитные или стоп-ордера.
Шаг 5. Управление позициями Отслеживайте открытые позиции в реальном времени. Кроме того, при необходимости корректируйте или закрывайте позиции для управления рисками или получения прибыли.
Шаг 6. Предоставление ликвидности (необязательно) Активы можно вносить в Hyperliquid Vaults, чтобы получать доход и участвовать в предоставлении ликвидности.
Шаг 7. Взаимодействуйте с экосистемой Увеличивайте свои привилегии и зарабатывайте баллы, участвуя в Реферальной программе Hyperliquid, а также изучайте другие функции, которые предлагают награды.
Hyperliquid предлагает удобный интерфейс как для трейдеров, так и для поставщиков ликвидности. Выполнив указанные выше действия, пользователи могут воспользоваться всеми преимуществами высокопроизводительной торговли, эффективного управления активами и взаимодействия с экосистемой, а также прозрачностью и масштабируемостью, которые определяют Hyperliquid.
Потенциальная эйрдроп Hyperliquid
Хотя официальная эйрдроп не была объявлена, в сообществе есть предположения о потенциальном распределении токенов Hyperliquid. Ожидание растёт, поскольку Hyperliquid была разработана без поддержки венчурного капитала, что потенциально позволяет более справедливо распределять токены среди пользователей и сообщества.
Пользователи, которые активно взаимодействуют с платформой через торговлю, предоставление ликвидности и участие в сообществах, могут быть хорошо подготовлены к любым будущим событиям по запуску токенов или эйрдропам. Однако важно отметить, что это спекуляция, и пользователи не должны принимать финансовые решения исключительно на основе ожиданий эйрдропов.
Дорожная карта Hyperliquid
С момента создания Hyperliquid значительно продвинулась:
Успешный запуск основной торговой платформы в июне 2023 года
Общий торговый объём за шесть месяцев превысил $54 млрд
Интеграция нескольких крупных торговых пар
Внедрение продвинутых типов ордеров и инструментов управления рисками
Введение в хранилище HLP для демократизированного маркет-мейкинга
Учитывая текущие тренды в сфере DeFi и акцент Hyperliquid на высокопроизводительную торговлю, потенциальные будущие разработки могут включать дальнейшее расширение поддерживаемых активов, расширенные возможности кроссчейна и постоянную оптимизацию уникального блокчейна первого уровня платформы.
Заключение
Hyperliquid расширяет границы DeFi, объединяя эффективность CEX с прозрачностью и эффективностью DEX. Поскольку мы продолжаем видеть быстрый рост и инновации в сфере DeFi, становится ясно, что Hyperliquid хорошо зарекомендовала себя и будет играть значительную роль в формировании будущего ончейн-трейдинга.
#LearnWithBybit